転送手順の定義
譲渡手続きは、株式（またはその他の証券）の所有権を当事者間で移動する手段です。 このプロセスは、証券取引委員会（SEC）が管理する詳細で文書化された一連の手順に従って、トランザクションが完了したことを確認する転送エージェントによって実行されます。 譲渡手続きは、買い手と売り手が相互に取引を行う場合（資産が売り手の管理人から買い手に譲渡される場合）、または資産の所有者が証券会社を変更する場合、または資産を1つ以上の証券口座間で譲渡する場合に使用されますコントロール。
アカウントの移行手順中に多くのイベントが同時に発生します。 今日の最新のテクノロジーを使用しても、ある顧客のアカウントから別の顧客へのアカウントの移行が成功するまでに最大1週間かかる場合がありますが、遅延が発生する場合は事前に計画することをお勧めします。 米国では、在庫はT + 3取引日にクリアするように規制されています。
転送手順の詳細
譲渡手続きに関する以下の情報は、米国の金融規制当局であるFINRAによって提供されます。最近、証券会社の口座に保持されているほとんどの資産は、自動化された電子プロセスを通じて仲介業者間で譲渡されます。 National Securities Clearing Corporation（NSCC）は、自動化された顧客口座振替サービス（ACATS）を運営して、あるブローカーディーラーから別のディーラーへの顧客口座の振替を促進しています。 最も一般的な資産クラス、つまり現金、株式、国内企業が発行した社債、および上場オプションを含む譲渡は、ACATSを介して容易に譲渡できます。
ACATSは、株式の所有者の個人情報の記録を持っている転送エージェントとして機能します。 株式の所有権が変更されると、転送エージェントは売り手の株券（またはその電子記録）をキャンセルし、買い手のために新しい株券を作成します。 自動化されていますが、口座振替プロセスはやや複雑で、特定の要因と規制の影響を受けます。その中で最も重要なものについては以下で説明します。
受領企業は、取引情報を取得すると、口座名義、社会保障番号、配達会社の口座番号などの特定の顧客データをACATSに入力します。 データが入力されるとすぐに、自動化された機能により、配送会社は口座振替のリクエストが行われたことを確認できます。 顧客のアカウント情報が適切に一致し、受け取り会社がアカウントの受け入れを決定すると、配送会社は資産を新しい会社に移動するのに約3日かかります。 これは、配信プロセスと呼ばれます。 合計で、検証プロセスと配信プロセスは通常、完了するまでに約6日かかります。 一般的に、配送事業体がブローカーディーラーではない振替（銀行、ミューチュアルファンド、信用組合など）にはさらに時間がかかります。 さらに、個人退職口座（IRA）や未成年の子供の監護口座など、管理者を必要とする口座の譲渡には、さらに時間がかかる場合があります。
