フィボナッチ分析は市場のパフォーマンスを向上させることができますが、800年以上前に西洋世界で明らかにされたこの数学的シーケンスから最大限の利益を得るには、いくつかのトリックを習得する必要があります。 簡単な入門書で主題に取り組み、隠された力を直接活用する2つの独自の戦略でビジネスを始めましょう。
フィボナッチ分析とは何ですか？
12世紀の修道士で数学者のレオナルド・デ・ピサ（後にフィボナッチと名付けられた）は、自然界や素晴らしい芸術作品に現れる論理的な数字列を発見しました。 偉大な修道士には知られていませんが、これらの フィボナッチ数は 、トレンド内の個々の波間の複雑な関係と、以前に取引されたレベルに戻ったときに市場が後退する範囲を非常に正確に記述するため、現代の金融市場に完全に適合します。
1 + 1から始まるフィボナッチ数列（最初の数は1）は、それ自体とそれらに先行する数の合計である数で構成されます。 その結果、1 + 1 = 2、1 + 2 = 3、2 + 3 = 5、3 + 5 = 8、5 + 8 = 13、8 + 13 = 21、13 + 21 = 34および21 + 34 = 55は、1、2、3、5、8、13、21、34、および55がすべてフィボナッチ数であることを示します。 これらの数値文字列を細分化すると、スイング取引やその他の市場分野におけるフィボナッチグリッド分析の基礎となっている繰り返し比率が明らかになります。
.386、.50、および.618のリトレースメントは、一般的な市場ソフトウェアパッケージに見られるフィボナッチグリッドの基本構造を形成し、ボラティリティが高い期間に.214および.786レベルが作用します。 初期分析手法は、あらゆるレベルの市場関係者が理解し習得するのに十分なほど単純です。 上昇トレンドまたは下降トレンドの主要な高値と安値の終了ポイントにグリッドを配置し、主要な価格の回転と密接な整合性を探します。
トレンドは調和現象であるため、より深い市場分析はより大きな労力を必要とします。つまり、トレンドは、独立した価格方向を示すより小さな波とより大きな波に細分化できることを意味します。 たとえば、一連の相対的な上昇トレンドと下降トレンドは、S&P 500またはDow Industrialsの1年または2年の上昇トレンドに組み込まれます。 この複雑さは、日単位から週単位のチャートに高くシフトしたり、日単位から60分または15分チャートに低くしたりするときに最も明確にわかります。
フィボナッチフラッシュ戦略
毎日のチャート上の単一のフィボナッチグリッドは結果を改善しますが、2つ以上の時間枠を調べるときに比率がより明確に焦点を合わせます。 次のステップを踏むスイングトレーダーは、毎日および60分のチャートで大きな価値を見つけることができますが、マーケットタイマーは、一歩下がって毎日および毎週のチャートを組み合わせると有益になります。 どちらの場合も、異なる時間枠での主要なFibレベル間のアライメントは、配置、終了、配置の停止に利用できる隠されたサポートと抵抗を識別します。
たとえば、上記のチャートでは、Microsoft Corporation（MSFT）の株価が10月に42.10ドルと大幅に下落し、数週間後に50.05ドルで終了した垂直波で回復しました。 その後のプルバックは4つのセッションで38.2％のリトレースメント（.382）に落ち着き、61.8％（.618）のフィボナッチリトレースメントで価格が上昇した12月中旬のギャップに崩壊しました。 そのレベルは、78.6％（.786）のリトレースメントで失速する急激な回復を前に、取引可能な低値をマークします。 （詳細については、「 フィボナッチレベルを描画する方法」を 参照してください。）
他のチャート機能が主要なフィボナッチレベルと相互作用することに注意してください。 62％レベルへの売りも10月のギャップ（赤い円）を埋めますが、その後の11月3回のスイング高値（青線）に近いバウンスストールは78.6％のリトレースメントと一致します。 これは、ギャップ、移動平均、容易に観測される高低など、フィボナッチ解析が他の技術的要因と組み合わされたときに最も効果的に機能することを示しています。
さて、ズームインしてフィボナッチのテクニックを特定して、あまり目立たないマーケットプレーヤーが見逃している低リスクエントリを見つけることができます。 4つのセッションで38％のリトレースメントで価格が下落し、逆転を求めて資本の供給を吸い込みます。 下向きのギャップがこの群衆を捕らえ、それは株が62％レベルで揮発性の低値を投稿すると同時に揺さぶられます。 そのサポートレベルで購入するのは理にかなっていますが、ギャップがあると簡単に逆さまになってしまい、別の故障を余儀なくされる可能性があるため、リスクの高い戦略です。
次に重要な部分があります。 38％のリトレースメントを超えるサージはサポートを回復し、フィボナッチフラッシュをトリガーします シグナルを購入し、47ドル近くのポジションが信頼できる利益を生み出すと予測します。 同時に、動揺した株主はこの表現で買い戻すことに消極的です。なぜなら、表現が進むにつれて、「一度噛まれると、恥ずかしがり屋だ」からです。 これにより、取引への関心が低下する一方で、新しいお金に低ボラティリティテープでリスクを負わせたり、テスト、破損、および再マウント後のサポートの保持傾向が長く観察されることに依存します。 （詳細については、 サポートとレジスタンスの基本を 参照してください。）
パラボラポップ戦略
例として上のチャートを参照すると、78.6％のリトレースメントレベルは、機器が100％の価格変動（より高いまたはより低い）を完了する前の最終的な高調波バリアとしてガードします。 これは、上昇トレンドでこのレベルを超えるブレイクアウト、または下降トレンドでブレイクダウンすると、最小ターゲットとして最後のスイングのハイまたはローまでずっと広がることを示すため、貴重な情報です。 数学を行うことは、ラリーまたはセルオフ波の最後の21.6％の無料乗車を示唆しています。
この放物線ポップ戦略は、より長い時間枠で非常にうまく機能し、広く開催されている問題の主要なブレークアウトや故障への早期参入を提供することさえできます。 例として、Facebook、Inc.（FB）が2014年3月に72.59ドルでピークに達し、50ドル台半ばでサポートが見つかった修正を入力した後を見てください。 その後のバウンスは、2か月後の68.75ドルで78.6％のリトレースメントに達し、失速し、ほぼ3週間の横向きのアクションをもたらしました。
株価は7月21日（赤線）に高調波抵抗を上回って上昇し、わずか4セッションで100％の価格変動の最後の21.4％を完了しました。 さらに、4日目は3月の高値を上回るブレイクアウトをもたらし、フィボナッチに焦点を当てた株主に多くの有益なオプションを与えた新たな買いシグナルを引き起こしました。これには、乗車させる、部分的な利益を取る、または新しい上昇トレンドのバランスをとるリスクがあります
Facebookのブレイクアウトは、パラボラポップ戦略の2番目の利点を強調しています。 市場は、磁石が価格行動を引き起こしているかのように、これらの100％レベルに垂直になる傾向があります。 この放物線の傾向は、非常に短い期間にわたって顕著な結果を生み出す可能性があります。 もちろん、現代の市場ではいつでも何かが起こる可能性があるため、それは当たり前のことではありませんが、垂直方向にわずかに傾いても、競争上の明確なエッジをマークします。
最後の注意点として、78.6％から100％への推力は、15分から毎月のチャートまでのすべての時間枠に現れるフラクタル傾向を示しており、スキャルパーでもマーケットタイマーでも効果的に取引できます。 ただし、日中の保有期間は貿易殺人の鞭打ちや揺れに直面する可能性が高く、一方、特に取引コストの悪影響を受けた後、予想される反発または売却の規模は、信頼できる利益を計上するには小さすぎることがよくあります。 （詳細について は、放物線SARの概要を 参照してください。）
ボトムライン
フィボナッチグリッドのレンズを通して市場のトレンドを見ると、投資家は、すぐに上昇と下降を超える大きなパターンを確認し、短期的な視点に驚かされる投資家の視点を超えた利益の見通しを特定することができます。トレンド。 うまく使えば、フィボナッチ分析のツールは、急激な不況によって引き起こされる揺れに耐え、垂直シフトに近づくことで利益を得る機会を活用するために必要な自信と洞察を投資家に提供します。 しかし、そうするためには、フィボナッチ信者が時の試練に耐えた数式に基づいて予想する市場の動きを見るために、圧縮された期間内に存在する不安に陥るボラティリティに耐える意欲が必要です。 （詳細については、 フィボナッチリトレースメントのトレーディング戦略を参照してください 。）
