リトレースメントとリバーサル：違いは何ですか？

リトレースメントとリバーサル：概要

私たちのほとんどは、保有している株式の価格の下落が長期的なものなのか、単なる市場の一時的な中断なのか疑問に思っています。 私たちの中には、そのような状況で株を売った人もいますが、それはほんの数日後に新しい高値に上昇するのを見るだけです。 このシナリオはいらいらさせられ、あまりにも一般的です。 それを完全に回避することはできませんが、リトレースメントを適切に識別して取引する方法を知っていれば、パフォーマンスの改善が見られます。

重要なポイント

• リトレースメントは、より大きなトレンド内で発生する一時的な価格の反転です。上昇トレンドのリトレースメントは、より高い低値とより高い値によって特徴付けられます。反転は、多くの場合、ダブルトップなどの反対のパターンによって特徴付けられます。

リトレースメント

リトレースメントは、より大きなトレンド内で発生する一時的な価格の反転です。 ここで重要なのは、これらの価格反転は一時的なものであり、大きなトレンドの変化を示すものではないということです。

リトレースメントにも関わらず、下のチャートに示されている長期的な傾向はまだ損なわれていないことに注意してください。 株式の価格はまだ上がっています。 価格が上昇すると、新しい高値を付け、値下がりすると、前の安値に達する前に上昇し始めます。 この動きは、上昇トレンドの原則の1つであり、高値と低値があります。 それが起こっている間、傾向は上がっています。

トレンドが問題になり、反転が形成される可能性があるのは、上昇トレンドが低値と低値を下回ったときだけです。

反転

一方、反転とは、資産の価格傾向が方向を変えるときです。 これは、価格が長期にわたってその反転方向で継続する可能性が高いことを意味します。 これらの方向の変化は、下降傾向の後に上昇するか、上昇傾向の後に下降する可能性があります。

ほとんどの場合、変更は価格の大きな変化です。 ただし、価格が以前の方向に回復した場合、後退する可能性があります。 一時的な価格修正がプルバックであるのか、それとも反転の継続であるのかをすぐに知ることは不可能です。 この変化は突然の変化である場合もあれば、実現するまでに数日、数週間、または数年かかることもあります。

移動平均（MA）とトレンドラインは、トレーダーが反転を識別するのに役立ちます。 日中の反転はデイトレーダーにとって重要ですが、より長い保有資金または投資家は、数か月または数四半期にわたる変化に焦点を合わせることができます。 下の画像に示すように、価格がMAまたは描かれたトレンドラインを下回った場合、トレーダーは潜在的な反転を監視することを知っています。

価格チャートのトレンド反転。 Investopedia

チャートは、資産の価格が上昇トレンドで推移していることを示しています。 価格はトレンドラインを下回り、下落すると安値を下げます。 資産は引き戻しを行いますが、減少傾向を続けています。 価格が再び高値と安値を上げ始めると、それは逆さまへの反転を示します。

特別な配慮

リトレースメントと反転を区別する方法を知ることが重要です。 価格変動を分類する際に考慮すべき2つの重要な違いがいくつかあります。

因子	リトレースメント	反転
ボリューム	小売トレーダーによる利益獲得（小ブロック取引）	機関販売（大ブロック取引）
マネーフロー	不承認時の購入金利	購買意欲がほとんどない
チャートパターン	逆転パターンはほとんどありません–通常はキャンドルに限定されます	いくつかの反転パターン–通常はチャートパターン（ダブルトップ）
短期金利	短期金利に変更なし	利息の増加
時間枠	1〜2週間以内の短期逆転	数週間以上続く長期逆転
基礎	ファンダメンタルズに変更はありません	ファンダメンタルズの変化または変化の推測
最近の活動	通常、大きなゲインの直後に発生します	通常の取引中であっても、いつでも発生する可能性があります
ろうそく立て	「優柔不断」キャンドル–通常、これらは長い上部と下部（回転する上部）を持ちます。	反転キャンドル–巻き込み、兵士、その他の類似のパターンが含まれます