マーチャントバンクとは
マーチャントバンクは、大企業や富裕層の個人向けに、引受、ローンサービス、財務アドバイス、資金調達サービスを行う会社です。 小売銀行や商業銀行とは異なり、商業銀行は一般の人々にサービスを提供しません。 彼らは当座預金のような定期的な銀行サービスを提供せず、預金も受けません。
これらの銀行は国際貿易の専門家であり、多国籍企業との取引の専門家となっています。 世界最大の商業銀行には、JPモルガン、ゴールドマンサックス、シティグループなどがあります。
マーチャントバンクについて
イギリスではマーチャントバンクという用語は投資銀行を表すために使用されますが、アメリカではより焦点が絞られています。 彼らは米国の投資銀行のように振る舞うかもしれませんが、複数の国でビジネスを行う多国籍企業や富裕層向けのサービスに焦点を合わせる傾向があります。
米国の加盟銀行は、多国籍企業の国際金融を扱う金融機関です。 商人の銀行は伝統的に、不動産、貿易金融、外国投資、およびその他の国際取引を含む国際金融および引受を行っています。 彼らは信用状の発行と資金の移動に関与している可能性があります。 また、取引や取引技術について相談することもあります。
米国に拠点を置くABC社がドイツでXYZ社を購入したいと考えた場合、このプロセスを促進するためにマーチャントバンクを雇用するとします。 その銀行は、会社ABCに取引の構成方法を助言します。 また、ABCが資金調達と引受のプロセスを支援することもあります。
マーチャントバンク
マーチャントバンクが貿易を促進する方法
多国籍企業がさまざまな国で事業を展開している場合、加盟銀行はそれらすべての国で事業運営に資金を供給し、資金が送金される際の通貨交換を管理し、信用状（LOC）を使用して購入を行う資金を提供できます。
上記の例を使用すると、ドイツの売り手は、ABC社が雇った商人銀行が発行したLOCを購入の支払いとして受け取ります。 商人は、会社ABCがドイツでビジネスを行うために必要な法的および規制上の問題を解決するのを支援することもできます。
マーチャントバンクと投資銀行
加盟店の銀行は、より創造的な形の資金調達を使用します。 彼らは通常、新規株式公開（IPO）を通じて一般から資金を調達するのに十分な大きさではない企業と連携しています。 マーチャントバンクは、企業が私募を通じて証券を発行するのを支援します。
一方、投資銀行は、IPOを通じて証券を引き受けて一般に販売します。 銀行のクライアントは、大衆に販売する証券を登録するのに必要な時間とお金を喜んで投資する大企業です。 投資銀行はまた、企業に合併や買収に関する助言サービスを提供し、顧客に投資調査を提供しています。
商業銀行は、一般の顧客やビジネスの顧客にサービスを提供する商業銀行とも異なります。
商業銀行は手数料ベースですが、投資銀行には2倍の収入構造があります。 提供するアドバイザリーサービスに基づいて料金を徴収する場合がありますが、資金ベースの場合もあります。つまり、利息やその他のリースから収入を得ることができます。
会社が証券を販売する方法に関係なく、投資家に通知するための最低限の開示要件があります。 IPOと私募の両方は、外部のCPA会社による企業監査を必要とし、それは財務諸表に関する意見を提供します。 監査済み財務諸表には、開示とともに数年間の財務データを含める必要があります。 潜在的な投資家は、証券購入のリスクと潜在的な報酬に関するこの情報を使用できます。
重要なポイント
- マーチャントバンクは、大企業や富裕層向けの引受、ローンサービス、財務アドバイス、資金調達サービスを実施しています。 彼らは当座預金口座のような一般大衆向けのサービスを提供していません。世界最大の商業銀行の例には、JPモルガン、ゴールドマン・サックス、シティグループが含まれます。
