投資信託は毎日売買できます。 ただし、各取引日を通じて流通市場で取引される株式やその他の種類の証券とは異なり、ファンドの株式取引は、市場が米国東部標準時の午後4時に閉店した後、毎日1回実行されます。 マネーマーケットミューチュアルファンドを除き、ファンド会社とファンドの種類に応じて、取引トランザクションの清算は次の1〜3営業日にわたって実行されます。
重要なポイント
- ファンド取引は、市場が米国東部標準時の午後4時に終了した後、1日1回行われます。通常、取引は1〜3日以内に実行されます。
取引をクリアする
投資家がミューチュアルファンドの株式の購入または償還を注文すると（直接またはブローカーまたはアドバイザーを介して）、取引は次に利用可能な純資産価値（NAV）で実行されます。 ファンドの種類（エクイティとコモディティなど）および投資信託ファミリーに応じて、サードパーティのカストディアンまたはクリアリングハウスを介して、取引が清算されます-取引注文が照合され、株式所有権が登録および譲渡されます。 株式および債券ファンドは取引の1日以内に清算される傾向がありますが、商品およびその他の種類のファンドは取引日から最大3日かかります。 マネーマーケットのミューチュアルファンドの株式は、取引取引の日に清算されるため例外です。
顧客は、取引決済日までに購入した株式をカバーするのに十分なお金を口座に持っている必要があります。 同様に、ファンド株式の償還による収益は、取引決済日までに顧客のファンド口座に入金されなければなりません。
料金と手数料
投資信託取引には手数料がかかる場合があります。 一部のファンドには、販売手数料や積荷などの前払い、または条件付き繰延販売手数料と呼ばれる株式の売却時に支払われる手数料があります。 Fidelityによると、その他の料金には以下が含まれる場合があります。
- 短期償還手数料：一部のファンドは、短期資金取引に関連する費用に対して短期償還手数料を請求します。 手数料は、取引の0.5％から2％の範囲であり、通常、30日未満から180日未満の期間保有されている株式に適用されます。 短期取引手数料：トレーダーが購入後60日以内に特定の非取引手数料ファンドを販売する場合、 短期取引手数料を支払う必要があります。 取引手数料：一部の無負荷資金では、取引手数料が購入には適用されますが、販売には適用されない場合があります。 請求額は、取引がオンライン（75ドル）で発生したか、担当者（最小100ドル、最大250ドル）で発生したかによって異なります。 購入手数料：これらの手数料は、手数料がブローカーではなくファンドに支払われるため、フロントエンドの販売負荷とは異なります。 交換手数料：一部のファンドは、交換または送金が同じファンドファミリー内のファンドに対して行われる場合、手数料の対象となります。 口座手数料：一部の基金は、費用を賄うために別の口座手数料を請求します。 これらの料金は、アカウントのドル価値が特定のしきい値を下回ると課せられることがよくあります。
マネーマーケットのミューチュアルファンドの株式は、取引の日にクリアされます
決済日
ミューチュアルファンド取引の決済日は、取引が完了して終了したとみなされる日です。 取引決済日までに購入した株式をカバーするために、顧客が負っているお金が口座にある必要があります。 同様に、ファンド株式の償還による収益は、取引決済日までに顧客のファンド口座に入金されなければなりません。 マネーマーケットの資金は取引日と同じ日に閉鎖され、決済されます。
