ガーンセントとは Germain Depository Institutions Act？
ガーンセント。 連邦準備制度理事会がインフレと闘うために金利を引き上げた後に増加した銀行と貯蓄とローンへの圧力を緩和するために、1982年に議会によってジェルメイン預金機関法が制定されました。 この法律は、1986年までに銀行預金口座の金利上限を段階的に廃止することを主な目的とした金融規制法による預金機関規制緩和委員会の設立に続きました。
ガーンセント。 Germain Depository Institutions Actは、ロードアイランド州の民主党員であるFernand St. Germain議員と、ユタ州の共和党員であるJake Garn上院議員のスポンサーにちなんで命名されました。 法案の共同スポンサーには、ステニー・ホイヤー下院議員とチャールズ・シューマー上院議員が含まれました。 法案は、272-91の大きなマージンで下院を通過しました。
重要なポイント
- ガーンセント。 Germain Depository Institutions Actは、銀行の圧力を緩和し、インフレと戦うことを意図していた。この法律は、Fernand St. Germain議員とJake Garn上院議員にちなんで命名された。 ステニー・ホイヤー下院議員とチャールズ・シューマー上院議員は共催者でした。 Germain Depository Actにより、銀行はレート調整可能な住宅ローンを提供することができました。
どのようにガーンセント。 Germain Depository Institutions Act Works
米国のインフレは、1970年代半ばに大幅に上昇し、FRBがトレンドを逆転させることを期待して1980年代に積極的に金利を引き上げ始めた後も再び急上昇しました。 投資家は、より高い金利を得るためにミューチュアルファンドのマネーマーケットに群がり、企業は買戻し契約などの代替手段を開発しました。
従来の銀行は、はるかに低い金利で以前に行われた住宅ローンで稼いでいるよりも預金の支払いが多かったため、真ん中に捕まりました。 また、銀行は自分たちの長期保有の低金利から抜け出すことができず、既存のローンに資金を供給するのに十分な預金を得ることができなかったため、銀行は非流動的になりました。 同時に、FRB規制Qは銀行と貯蓄とローン（S&Lまたはor約として知られる）が預金金利を引き上げることを制限しました。
Garn-St。のタイトルVIII Germain Depository Act、「Alternative Mortgage Transactions」は、銀行がレートを変更できる住宅ローンを提供することを承認しました。 しかし、この法律は消費者の不動産所有者にとっても大きなメリットがありました。これは、銀行が住宅ローンの未払い残高を差し引いて回収するための販売時条項をトリガーすることなく、in vivoトラストに住宅ローン不動産を配置できるようにしたためです。プロパティの所有権が譲渡されたときのプロパティ。 これにより、不動産所有者が不動産を未成年者や相続人に渡すことが容易になり、富裕層が債権者や訴訟和解から不動産保有を保護することも可能になりました。
多くのアナリストは、この行為が貯蓄とローン危機の要因であり、米国史上最大の政府救済の1つであり、約1, 240億ドルの費用がかかったと考えています。
意図しない結果
ガーンセント。 Germain Depository Institutions Actは、銀行とth約者の金利上限を撤廃し、商業融資を行うことを認可し、連邦機関に銀行の買収を承認する権限を与えました。 ただし、規制が緩和されると、S&Lは、商業用不動産の貸付やジャンク債への投資など、損失をカバーするためのハイリスク活動に従事し始めました。
S&Lの預金者は、預金が連邦貯蓄貸付保険公社（FSLIC）によって保険されているため、これらのリスクの高い努力に資金を注ぎ続けました。
最終的に、多くのアナリストは、この行為が貯蓄とローン危機の要因であり、米国史上最大の政府救済の1つであり、約1, 240億ドルの費用がかかったと考えています。 長期的な結果には、2/28の調整可能な金利の住宅ローンが優勢であり、これが最終的にサブプライムローン危機と2008年の大不況の一因となった可能性があります。
