Transferable Insurance Policy（TIPS）とは何ですか？
譲渡可能保険契約（TIPS）は、恩人の譲渡可能譲渡を可能にする生命保険契約です。 これらの場合、所有者は保険の額面価格を割り引いて投資家に保険を販売します。 ポリシーの恩人となる購入者は、被保険者が死亡した場合、その後のすべての保険料を支払い、決済額を受け取ります。 また、バイアティカル決済としても知られています。
譲渡可能保険ポリシー（TIPS）について
譲渡可能な保険には、債券と同様に元本が保証されていますが、満期は不確実です。 TIPSは大幅な割引価格で販売されているため、多くの場合、TIPSの利回りは高くなります。 TIPSには金利の変動などの外部リスクは含まれていませんが、満期が延長されるリスクがあります。 被保険者の寿命が長いほど、投資家のリターンは少なくなります。
TIPSの2つの主要なタイプには、バイアティカルと終身決済が含まれます。 ただし、両方のタイプは同じように機能しますが、期待される成熟度は異なります。 Viaticalsは、平均寿命が2年の末期患者に対するポリシーです。 生命保険の定住者は高齢者を被保険者としているため、平均余命は推定2年から15年に延長されます。
最高裁判所の判決
米国最高裁判所は、1911年にグリッグスビー対ラッセルで、人々はこの方法でポリシーを販売する権利があると裁定しました。 「生命政策に財産の通常の特性を与えることが望ましい。そのような関心を持つ人以外に売却する権利を否定することは、所有者の手にある契約の価値をかなり低下させることである」と裁判所は裁定した。
1980年代に、エイズに苦しむ人々が、時には介護のためのお金を得るために、保険を売却したとき、生命保険の移転可能性が勢いを増しました。
少なくとも43の州が、シンジケートが投機目的でポリシーを購入しているという苦情を受けて、ビアティカル決済に関するルールを設定しています。 「規制対象の州のうち30州では、生命保険を販売する前に法的に2年間の待機期間があり、11州では5年間の待機期間があり、ミネソタ州では4年間の待機期間があります。一定の基準（すなわち、所有者/被保険者が末期または慢性の病気、離婚、退職、身体的または精神的障害など）を満たしている場合、待機期間前に保険を販売できる生命保険法の規定がある」生命保険決済協会。
ミシガン州とニューメキシコ州はバイアティカル決済のみを規制しますが、アラバマ州、ミズーリ州、サウスカロライナ州、サウスダコタ州、ワイオミング州、ワシントンDCはバイアティカル決済も生命決済も規制しません。 LISAによると、ミズーリ州を除く1年間の競争可能期間を持つバイティカルのみを規制するほとんどの規制されていない州と州は、一般保険コードの下で2年間の競争可能期間を持っています。
