合成信用状とは何ですか？
合成信用状（SLC）は、特定の支払いが行われることを保証する、事前に資金提供された交渉可能な手段です。 信用状はさまざまな方法で構成できます。 大まかに言って、さまざまな種類の信用状は、積立型と未積立型の2つのカテゴリに分類できます。
重要なポイント
- 合成信用状は、銀行が必要に応じて資金を引き出すときではなく、決算日に事前に資金提供した信用状です。信用状のすべてのタイプは、国際貿易で広く使用されています。 売り手は、標準的な未積立信用状よりも多くのリスク管理の利点があるため、SLCが必要になる場合があります。
合成信用状の理解
信用状は、最も一般的には、積立されていない交渉可能な手段として提供されます。 これらの金融商品は、銀行からの支援を提供し、買い手の売り手への支払いを保証するのに役立つ2番目の資金調達ラインを提供します。 合成信用状は、標準的な未積立の信用枠をシミュレートしますが、より複雑な規定とのより深い関係が必要です。 合成信用状は、信用状が行使されるのではなく署名されるときに、指定された口座に割り当てられた資金で完全に賄われます。
合成信用状は、完全に資金提供されたドキュメンタリー信用状としても知られています。 完全に資金を供給された信用状の確立には、資金が保持されている間、個別の口座手数料または場合によっては利子の累積が伴う可能性があります。
包括的に、信用状は国際商取引で広く使用されています。 必要な信用状の種類は通常、売り手によって決定されます。 一部の売り手は、積立されていない信用状を受け入れるかもしれませんが、他の売り手は、積立された合成信用状を必要とします。 信用状に依存することにより、売り手は買い手からの資金を期限内に正しい金額で確実に受け取ることができます。 購入者が購入を完全に完了できない場合、銀行は全額または残額をカバーします。
リスク
合成信用状は、資金が銀行によって事前に手配されているため、さらに高いレベルの流動性と保証を提供します。 これにより、資金をより迅速に利用できるようになります。 その結果、合成信用状は、取引における売り手のカウンターパーティリスクを事実上排除します。
合成信用状は、輸入業者、輸出業者、および仲介業者間の取引を促進するために国際商取引で広く使用されています。 カウンターパーティリスクだけでなく、SLCが軽減するのに役立つその他のリスクには、通貨リスク、言語障壁、国境を越えた税の問題などがあります。
信用状の取得
世界的に国際商取引に関与する大規模な確立された企業は、通常、信用状の取り決めを処理する金融機関と強力な関係を持ちます。 すべての種類の信用状は、貸付の一形態です。 これには、企業が指定されたクレジット提供基準を満たすことが必要です。 そのため、信用状の取得には、商業信用調査や信用報告が含まれる場合があります。
商業信用スコアリングは、多くの大企業が信用格付け機関による企業信用格付けでラベル付けされているという点で、個々の信用スコアリングとは異なります。 単一の信用状プロバイダーとの発展した関係は、通常、金融機関が単一のアカウントを使用して、資金のあるまたは未資金の信用状の発行を管理できるため、最良です。
多国籍企業を運営する大企業の多くは、通常、複数の国で迅速かつ効率的な処理を促進できる大規模な国際銀行と協力することを検討します。 銀行は取引活動を管理し、資金はすぐにレンダリングできるため、合成信用状はこの点で特に役立ちます。
さまざまな種類の信用状
いくつかの異なる種類の信用状および信用状条項が存在します。 概して、すべての種類の信用状は、資金提供されるか、資金提供されません。 さらに、信用状は次のようにラベル付けまたは構造化されます。
- 商業信用状：ビジネスは、売り手に直接支払いを行う銀行との関係があります。スタンバイ信用状（SLOC）：手紙を取得した買い手がそうすることができない場合にのみ、銀行に受益者/売り手を支払うことを要求します。信用の：回転信用のように。 指定された限度に対する一連の引き分けを許可します。確認された信用状：2番目の銀行から追加の保証を提供します。 取引相手のリスクをさらに最小限に抑えたい場合取り消し可能な信用状：信用状の条件はいつでも変更できます取消不能の信用状：すべての承認なしに信用状の条件を変更することはできません赤条項の信用状：一定額の前払いを提供します。緑条項の信用状：倉庫の特定の連絡後に支払いを提供します。
合成信用状の実例
大規模な国際銀行は、自国以外の市場で購入者に信用状を提供する場合があります。これは、これらの購入者が自分で国際的な信用を得ることが困難な場合があるためです。 たとえば、中国でかなりの量のビジネスを行っている米国の会社は、信用状契約を管理するために中国の銀行と協力したいと思うかもしれません。 米国の企業に信用状を発行することにより、中国の銀行は国内の輸入業者がカントリーリスクを最小限に抑えることができます。 また、この取り決めにより、関係者の信用リスクと通貨リスクを減らすことができます。
