年初来の統計は、投資または市場の最近の業績を示すため、広く注目されている指標です。 この数値は比較的簡単に計算でき、手作業で数値を計算したくない人のために、多くの投資出版物でも入手できます。 さらに、YTDリターンは、投資のリターンを市場全体のパフォーマンスと比較する便利な方法として、さまざまなベンチマークに適用できます。
ベンチマークとは？
ベンチマークは、証券グループのパフォーマンスを追跡するために使用される市場バロメーターであり、これらのゲージは市場パフォーマンスを分析するために使用されます。 S&P 500インデックスは、500の企業を含み、すべての米国株式の時価総額の約80％を表すため、米国株式市場のパフォーマンスの最も人気のあるベンチマークの1つです。 ダウ・ジョーンズ工業平均、ラッセル2000インデックス、ナスダック総合、MSCIワールドインデックス、FTSE100、日経225も同様に広く採用されているベンチマークです。
重要なポイント
- ベンチマークとは、証券グループのパフォーマンスを追跡する指標であり、年初来のリターンは、暦年を通じて投資、ベンチマーク、またはポートフォリオの利益または損失を測定します。年次データのソースには、Morningstar、Vanguard、および The Wall Street Journalが含まれ ます。
債券インデックスは通常、バークレイズ、バンクオブアメリカメリルリンチ、JPモーガンなどの大規模な固定収益ブローカーディーラーによって作成されます。 債券ベンチマークの数は、発行者の種類、満期、利回り、地理、および税務ステータスによって異なります。 ベンチマークは、債券保有者に対する利子の支払いによる収入と、債券の価格の変化の両方を考慮します。
年初来のパフォーマンスの計算
年初来（YTD）のパフォーマンスとは、現在の年の初日からの価格の変化を指します。 たとえば、1株当たり50ドルで前暦年の取引が終了し、6月末で60ドルの価値がある場合、利益は10ドルまたは20％になります。 この場合、期間が6月末に終了するため、YTDリターンは6か月のリターンに等しくなります。
年初来の期間を使用すると、ベンチマークに対する株式または債券のパフォーマンスなど、さまざまな証券のパフォーマンスを評価するための共通の時間枠が設定されます。 YTDは、経済指標、財務実績、ポートフォリオ全体など、他のデータの変化を測定するのにも役立ちます。
年初からの測定は、YTDのパフォーマンスが年初に示唆する傾向が誤解を招く可能性があるという点で制限されています。 たとえば、年の3番目の取引日に株の年初来のパフォーマンスを計算した場合、結果は数日しかキャプチャしないため、最近のパフォーマンスの信頼できる指標を提供しません。
年初来の情報源
Yahoo Financeにはチャートセクションがあり、YTDを含むさまざまな期間の価格履歴を表示するオプションがあります。 Yahoo Financeは、さまざまな投資タイプのダウンロード可能な過去の価格データも提供します。 Yahooのサービスと同様に、Google Financeにも価格チャート機能があり、ユーザーは株式とインデックスの観察期間としてYTDを選択できます。
Morningstarには、規模、業界、および企業の成熟度に基づいて、さまざまな株式カテゴリ用の独自の株価指数セットがあります。 さらに、MorningstarのWebサイトのマーケットセクションには、各ベンチマークインデックスのYTDパフォーマンスデータの表があります。 Vanguard GroupのWebサイトの投資セクションには、ベンチマークリターンページがあります。 このページの表には、さまざまな株式および債券インデックスのYTDパフォーマンスが含まれています。 最後に、 The Wall Street Journal は、Market Data Centerで株式と債券のYTDベンチマークデータを公開しています。
