再保険は、複数の保険会社が他の保険会社から保険契約を購入してリスクを共有し、災害時の総損失を制限するときに発生します。 アメリカの再保険協会によって「保険会社のための保険」と記述されているアイデアは、保険会社が特に大きな出来事や災害に過度にさらされていないということです。
重要なポイント
- 再保険は、複数の保険会社が他の保険会社から保険契約を購入してリスクを共有し、災害時の総損失を制限するときに発生します。 リスクを分散することにより、保険会社は、単一の保険会社が単独で処理するには負担が大きすぎるクライアントを引き受けます。 保険会社が支払う保険料は、通常、関係するすべての保険会社で共有されます。
再保険の始まり
アメリカ再保険協会は、再保険のルーツは、海上保険および火災保険に使用された14世紀に遡ることができると述べています。 それ以来、現代の保険市場のあらゆる側面をカバーするように成長しました。 米国では再保険の販売を専門とする企業があり、米国のプライマリ保険会社には再保険部門があり、米国外で認可されていない米国外の再保険会社があります。 出再は、再保険会社から直接、またはブローカーまたは再保険仲介業者を通じて再保険を購入します。
再保険の仕組み
リスクを分散することにより、個々の保険会社は、単一の保険会社が単独で処理するには負担が大きすぎるクライアントを引き受けることができます。 再保険が発生すると、被保険者が支払う保険料は通常、関係するすべての保険会社で共有されます。
ある会社が単独でリスクを引き受けた場合、その費用は保険会社を破産または財政的に破壊し、保険料を支払った元の会社の損失をカバーできない可能性があります。
たとえば、フロリダに上陸し、数十億ドルの損害をもたらす大規模なハリケーンを考えてみましょう。 ある会社が住宅所有者の保険をすべて売却した場合、損失をカバーできる可能性は低いでしょう。 代わりに、小売保険会社は補償の一部を他の保険会社に再配分し（再保険）、それにより多くの保険会社にリスクのコストを分散させます。
保険会社は、4つの理由で再保険を購入します。特定のリスクに対する責任を制限するため、損失の経験を安定させるため、自分自身と被保険者を大災害から保護するため、およびその能力を高めるためです。 ただし、再保険は以下を提供することで企業を支援できます。
- リスクの移転：企業は特定のリスクを他の企業と共有または移転することができますアービトラージ：保険契約者から会社が徴収する保険料以下で保険を購入することにより、追加の利益を得ることができます資本管理：リスクを渡すことで、大きな損失を吸収することを回避できます; ソルベンシーマージン：余剰救済保険を購入することで、企業は新規顧客を受け入れ、追加の資本を調達する必要がなくなります。
再保険規制
米国の再保険会社は州ごとに規制されています。 規制は、支払能力、適切な市場行動、公正な契約条件、料金を確保し、消費者保護を提供するように設計されています。 具体的には、規制は、再保険会社が保険会社を出再するという義務を果たすことができるように、再保険会社が財政的に解決可能であることを要求しています。
アドバイザーの洞察
ピーターJ.クリードン、CFP®、ChFC®、CLU®
クリスタルブルックアドバイザー、 ニューヨーク、NY
再保険は、企業がリスクや好ましくない出来事への露出を低下させる方法です。 保険会社は、特定の大規模なイベント/災害に過度にさらされているという考えはありません。 ある会社が単独でリスクを引き受けた場合、その費用は保険会社を破産または財政的に破壊し、保険料を支払った元の会社の損失をカバーしない可能性があります。
例として、大きなハリケーンはフロリダに上陸し、数十億ドルの損害をもたらします。 ある会社が住宅所有者の保険をすべて売却した場合、損失をカバーする可能性は低いでしょう。 代わりに、小売保険会社は補償の一部を他の保険会社に再配分し（再保険）、それにより多くの保険会社にリスクのコストを分散させます。
