適格な性質とは？
適格な処分とは、有利な税処理の対象となる株式の売却、譲渡、または交換を指します。 通常、個人はこのタイプの株式をインセンティブストックオプション（ISO）または適格な従業員株式購入プラン（ESPP）を介して取得します。 資格のあるESPPを実装するには、株主の承認が必要です。 さらに、すべてのプランメンバーは、プラン内で同等の権利を持っている必要があります。
重要なポイント
- 適格な処分とは、優遇税制の対象となる株式の売却または譲渡であり、適格な処分に関連する株式は、従業員株式購入プラン（ESPP）またはインセンティブストックオプション（ISO）を通じて取得されます。 非法定ストックオプション（NSO）は、キャピタルゲインの税務処理の対象外であり、通常の所得率で課税されます。ESPPとISOは、有能な人材を惹きつけて保持するために企業によって使用されます。
適格な処分の仕組み
資格のある処分となるためには、従業員は株式を行使してから少なくとも1年後、インセンティブストックオプション（ISO）が付与されてから2年後、またはESPP提供期間の開始から2年後に自分のポジションを売却する必要があります。
たとえば、CathyのISOオプションが2018年9月20日に付与され、2019年9月20日に行使されたとします。このシナリオでは、Cathyは長期キャピタルゲインを報告する前に2020年9月20日まで待たなければなりません。
適格な処分に対するキャピタルゲインの扱いは、オプションの株式の行使価格と株式が売却された市場価格との差額で表される売却額に適用されます。 たとえば、Timが1株あたり10ドルで1, 000のISOオプションを行使し、1株あたり30ドルで販売した場合、結果としてキャピタルゲイン20, 000ドル（20ドルx 1000株）が報告されます。
非法定ストックオプション（NSO）は、キャピタルゲインの税務処理の対象外であり、通常の所得率で課税されます。 ISOと認定されたESPPを含む報酬パッケージを発行することで、企業は一流の人材を引き付け、維持することができます。 また、会社の経営陣と主要な従業員を株主と連携させます。彼らは皆、会社が成功し、株価を上げることを望んでいます。
ISOを提供していない会社もあります。これは、法定ではない（または資格のない）オプションプランに反して、オプションの行使時に会社の税控除がないためです。
特別な考慮事項
「お買い得要素」とは、従業員に即時の利益を提供する現在の市場価格よりも低い価格で行使できるオプションを指します。 非法定オプションを行使する従業員は、バーゲン要素を稼得所得として報告する必要があり、これには所得税が課されます。 ISOを保有する従業員は、株式を売却するまで、特売品の報告を義務付けられていないことに注意してください。
株式が行使された直後に売却された場合、特売要素は経常利益として報告されます（失格処分）。 対照的に、オプションが行使されてから1年後、および付与日から2年後（適格処分）に売却が行われた場合、バーゲン要素は長期キャピタルゲインとして報告されます。
NSOのお買い得要素は、個人の代替最小課税所得に追加されます。代替最小課税所得には、税の最小化戦略にもかかわらず、誰もが公正な税負担を確実に支払うことを目的としたフラット税があります。
適格な分布と不適格な分布
不適格な分配とは、保有期間が満了する前にISOまたはESPPから受け取った株式の売却または交換です。 ISO保有期間は、行使日から1年、付与日から2年、またはESPP提供日から2年です。 不適格な処分で実現した利益または損失は、より高い税率で課税されます。
ESPPまたはISO株式が適格な処分で売却された場合、バーゲン金額はキャピタルゲイン率で課税されます。 失格処分は所得税率で記録され、一般にキャピタルゲイン税よりも高くなります。
