保護停止とは何ですか？
保護ストップは、特定の価格のしきい値を超えて、通常は収益性の高いポジションでの損失を防ぐために展開されるストップロス注文です。
重要なポイント
- 保護ストップは、特定の価格のしきい値を超えて、通常は収益性の高いポジションでの損失を防ぐために展開されるストップロス注文です。 、収益性の高い機会を軽減します。保護的停止は、下振れや半分散などのツールを使用して証券のリスクしきい値を測定できるリスク回避投資家に人気の戦略です。
保護停止について
保護ストップとは、ストップロス注文または指値注文により、既存の利益を保護するか、さらなる損失を防ぐために設計された戦略です。 保護停止は、特定の価格レベルでアクティブになるように設定され、通常、投資家が所定の利益を得るか、所定の金額を失うことを保証します。 たとえば、株式を50ドルで購入し、損失を10％または5ドルに制限したい場合、単に45ドルで保護停止を設定します。
保護停止は、投資家が損失を削減することについて重要な決定を下せるようにすることで、取引規律を提供しますが、時には収益性のある機会を軽減することもできます。 言い換えれば、リスク回避戦略と利益回避悪夢の両方として機能します。 セキュリティが出口目標を超えて継続することを想定しているため、保護停止は、取引範囲が広い揮発性証券で逆火を起こすことがあります。 したがって、保護停止を使用または設定するときは、セキュリティの動作を考慮することをお勧めします。 「ストップ」がフロアとして機能するため、保護ストップを押した後のその証券のその後のリバウンドは、投資家が事前に「ストップ」されることを保証します。
保護的な停止は、リスク回避投資家にとって一般的な戦略です。 多くの場合、損失に対する彼らの許容度は、他の定義された投資家の性格よりもはるかに低いです。 リスクを測定するための一般的なツールには、下振れと半分散が含まれます。 どちらの方法も効果的なリスク管理手法であり、多くの場合、ファイナンシャルアドバイザーの介入なしで、ポジションに追加して自動的にトリガーできます。
行動ファイナンスの経験則では、投資家は利益の喜びの2倍から3倍の損失の痛みを経験します。 この現象は、見通し理論と呼ばれるようになりました。 ファイナンシャルアドバイザーが資産管理に心理的要因を追加するにつれて、保護停止などの手法の人気が高まるはずです。
