Kraft Heinz Company（KHC）は、その値の70％以上を放棄した2年半の残忍な下降トレンドにより、底を打ったかもしれません。 そうだとすれば、新しい株主は価格の上昇と健全な配当利回りという二重の利益を享受し、魅力的な長期投資になります。 しかし、ローマは1日で建設されたわけではなく、フードジャイアントは30代半ばから40代半ばまでに大量の頭上の供給を吸収するまで、逆風と両面テープに直面します。
先週、同社は第3四半期の利益予想を上回り、インライン収益を計上した後、株価は12％以上上昇しました。 「恐れるほど」というニュースは、激しい短期のカバーと買い圧力を引き起こし、一連の過去最高の安値に貢献した一連の収益後下降気流を終わらせました。 それでも、収益のプレゼンテーション中に概説された2019年の安定化計画の実行には何年もかかり、センチメント、評価、および価格上昇に蓋をします。
また、詳細が欠如しているため、今後数週間のうちに、投資を控えている投資家が急落するのが難しくなります。 たとえば、「Near-Term Transformation」というタイトルのプレゼンテーションのハイライトには、「主要な重点分野の診断」、「重要な修正の実施」、「キャプチャーの効率化」などの意図を含む、人気のあるビジネスのダブルスピークのランドリーリストがあります。 ウォールストリートはこの意図的な曖昧さに気付いており、先週のリリース以来アップグレードをゼロにしたようです。
KHC長期チャート（2013 – 2019）
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現在の事業の普通株は、クラフトフーズが食品および飲料事業をMondelēzInternational、Inc.（MDLZ）およびKraft Foods Groupに分割した2012年9月に誕生しました。 最初のセッションを35.42ドルで開始し、狭い30ドルでのサポートと30ドルでのレジスタンスに限定された狭い取引範囲に落ちました。 2013年の第1四半期のレンジブレイクアウトにより、わずかな上昇が見られましたが、数か月後に40ドルの上限で失速しました。
価格行動は今後2年間、横ばいで上昇し、2015年3月にクラフトハインツの合併発表により70ドル台に15ポイントのギャップが生じた垂直買いのスパイクでようやく離陸しました。 発生期の上昇トレンドは2016年5月にほとんどまたはまったく進歩せず、ついに2017年2月の史上最高の97.77ドルに20ポイント以上を追加したチャンネル付きの前進に道を譲りました。
その後のプルバックは、2017年9月にダブルトップパターンから崩壊し、70年代後半に大きな抵抗を確立しました。 2018年の第1四半期にその障壁をテストし、岩のように落下し、12月に急速に下降して、ついに2015年のギャップを50ドル近くまで埋めました。 このレベルへの跳ね返りは2019年2月に失速し、最近の上昇にもかかわらず、30ドル半ばと40ドル後半の間に大きな販売ギャップが生じ、埋めるのに何ヶ月もかかる可能性がありました。
毎週の確率オシレーターは2019年8月に購入サイクルに突入し、過去2年間で4つの反転を生み出した買われ過ぎレベルに達しました。 一方、毎月のオシレーターは買われ過ぎのレベルに達していない買いサイクルに従事しています。 総合すると、株式は今後数週間で数ポイントを追加する可能性がありますが、特に30ドル半ばで販売圧力が大幅に増加する可能性が高いため、上昇の可能性は限られているようです。
KHC短期チャート（2018 – 2019）
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先週のラリーは、前回の売り波の0.382フィボナッチリトレースメント、および200日間の指数移動平均（EMA）と2019年3月に遡る高値でのレジスタンスに当たりました。株式が4月の大きなギャップに成功する攻撃の前に追加のプルバック。 このシナリオでは、50日間のEMAが28ドルで下落すると、逆の頭と肩のパターンの右肩を引き付ける可能性があるため、このシナリオで低リスクの購入機会を提供できます。
オンバランスボリューム（OBV）の累積分布パターンも注意を促し、売りギャップによって生じた抵抗に戻ります。 それは価格アクションでロックステップで動いており、今後数ヶ月で同じ逆の頭と肩のパターンを完了することができます。 他の技術的および基本的な指標と同様に、このセットアップは長期的な市場関係者に、今のところは脇に立ち、より低い価格で乗船することを望むかもしれないことを伝えます。
ボトムライナー
クラフトハインツの株価は、長期の下降トレンドを経てようやく底を打ちましたが、持続的な上昇を生み出すには数ヶ月かかる可能性があります。
