割賦債務とは何ですか？
分割払い債務は、定期的な分割払いで借り手によって返済されるローンです。 割賦債務は通常、利息と元本の一部を含む月払いで返済されます。 このタイプのローンは、ローンの期間全体にわたって支払いを詳述する貸し手によって作成される標準的な償却スケジュールを必要とする償却ローンです。
割賦債務の内訳
割賦債務は、家、車、家電製品などの高額商品の消費者資金調達の好ましい方法です。 貸し手はまた、標準的な償却スケジュールに基づく定期的な支払いで、ローンの全期間を通じて発行者に安定したキャッシュフローを提供するため、分割払いを好む。
償却スケジュールは、毎月の分割払いの支払い額を決定します。 償却スケジュールは、発行された元本の合計、請求された金利、前払い金、合計支払い回数など、いくつかの変数に基づいて作成されます。
たとえば、一回の支払いで家の代金を支払う余裕のある人はほとんどいません。 したがって、住宅の価値をカバーする元本金額でローンが発行され、一定期間にわたって毎月の分割払いで償却されます。 住宅ローンは通常、15年または30年の支払いスケジュールで構成されています。 住宅ローンの借り手は、ローンの存続期間中、着実に分割払いの債務を支払う機会があります。これは、住宅をより手頃な価格で購入するのに役立ちます。
逆に、1, 500ドルのアプライアンスは、ほとんどの人が1年で完済できます。 買い手は、たとえば、$ 500の相当な頭金を支払うことにより、月払いをさらに減らすことができます。 この場合、金利を8％と仮定すると、1年間の月額支払い額は約87ドルになります。つまり、1年間の資金調達コストは約44ドルです。 買い手が頭金のリソースを持たず、アプライアンスの1500ドルの全費用を1年間8％で賄う場合、毎月の支払いは130.50ドルになります。 この場合、資金調達コストの合計は少し高く、66ドルです。 （ここでの計算は、Equated Monthly Installmentメソッドを使用して行われました。）
分割払いローンは、多くの場合、分割払いのないローンよりもリスクが低いローンです。
割賦債務商品
住宅や自動車の金融機関からの伝統的な融資は、貸し手の貸付事業の顕著な源です。 これらのローンの大部分は、割賦返済ごとに元本と利息を返済する標準的な償却スケジュールによる保守的な引受に基づいています。
代替割賦債務ローンは、クレジット市場のさまざまなリスクの高い代替貸し手によっても提供されます。 給料日ローンはその一例です。 彼らはより高い利率を請求し、借り手の雇用主と給与ごとの収入に基づいて提供される元本を基礎とします。 これらのタイプのローンも、償却スケジュールに基づいて分割払いで支払われます。 ただし、その基礎となるコンポーネントには、はるかに高いリスクが伴います。
2014年、ドッド・フランク法により、適格な住宅ローンに関する法律が制定されました。 これにより、融資機関はより質の高い住宅ローンを構築し発行するインセンティブを高めることができました。 標準的な割賦返済条件は、適格な住宅ローンの要件の1つです。 適格なローンとしてのローンであるため、特定の保護の対象となり、流通市場のローン商品の構造化において、引受会社にとってより魅力的です。
代替債務の比較
割賦ローンは、貸し手が提供する最も伝統的なローン商品の一つです。 貸し手は、標準的な償却スケジュールを作成し、ローンの元本と利息の両方から毎月のキャッシュフローを受け取ることができます。 高品質のローンは、一定の保護を受け、流通市場で販売する機会を提供する適格なローンとして受け入れられ、銀行の資本が増加します。
通常、分割払いローンは、分割払いを持たない他の代替ローンよりもはるかにリスクが低くなります。 これらのローンには、バルーン支払いローンまたは利息のみのローンが含まれます。 これらのタイプの代替ローンは、従来の償却スケジュールでは構成されておらず、標準の割賦ローンよりもはるかに高いリスクで発行されます。
