Indicative Net Asset Value（iNAV）とは何ですか？
指示的純資産価値（iNAV）は、投資の日中の純資産価値（NAV）の尺度です。 約15秒ごとに報告されます。 それは投資家に一日中投資の価値の尺度を提供します。
指示的純資産価値（iNAV）について
iNAVは計算エージェント（通常、投資が取引されている取引所）によって報告されます。 iNAVは、クローズドエンドミューチュアルファンドと上場投資信託（ETF）の両方について報告できます。
iNAVは、ファンドの会計NAVと同じ方法を使用します。 計算エージェントは、ポートフォリオ内のすべての証券の定価を使用して、総資産価値を生成します。 基金の負債は総資産から差し引かれ、残りは株式数で除算されます。 計算エージェントは、1日15秒ごとにiNAVを生成するための資金データにアクセスできます。 場合によっては、追跡目的でiNAVに独自のティッカーが与えられることもあります。
指標となる純資産価値（iNAV）とNAV
iNAVは、額面近くで資金取引を維持するのに役立つツールです。 iNAVレポートは15秒ごとに表示されるため、ファンドの価値をほぼリアルタイムで把握できます。 iNAVを報告することは、ファンドが重要なプレミアムおよびディスカウント取引を回避するのに役立ちます。
クローズドエンド型ファンドとETFは、1940年の投資会社法に基づくミューチュアルファンド投資としての地位のために純資産価値を計算します。毎日の純資産価値を計算する一方で、市場価格。
会計NAVは、登録されたステータスと証券取引委員会の要件の関数です。 投資の会計NAVは、各取引日の終わりに計算されます。
NAVのプレミアムおよび割引
クローズドエンド型ファンドおよびETFは取引所で取引されるため、NAVにプレミアムまたはディスカウントを提供することがよくあります。 iNAVは、偏差が発生している場合でも、資金取引を会計値により近く保つのに役立ちます。
プレミアムとディスカウントは多くの理由で発生する可能性があり、多くのファンドにとって一貫した傾向です。 投資家がファンドの原資産に対して強気である場合、またはファンドの管理について前向きな見通しを持っている場合、プレミアムが発生する場合があります。 通常、割引は、投資家がファンドに弱気であるか、ファンドの管理に懐疑的である場合に発生します。 金融市場の報告の供給、需要、タイミングも、ファンドの為替取引価格に影響を与える可能性があります。
