先物ストリップとは
先物ストリップは、単一の取引として取引される連続した配達月の先物契約の売買です。 これは、エネルギー先物市場で最も一般的です。
重要なポイント
- 先物ストリップは、単一の取引として取引される連続した配達月の先物契約の売買であり、通常、先物ストリップは、運用の観点から非常に役立つ可能性のあるターゲット時間枠の特定の価格を固定するために使用されます。先物ストリップは、エネルギー市場で頻繁に取引されています。
先物ストリップについて
通常、先物ストリップは、運用の観点から非常に役立つターゲット時間枠の特定の価格を固定するために使用されます。 たとえば、12の月間契約がストリップに接続された状態で、1年先物ストリップを購入して、天然ガス先物の特定の価格を固定できます。 これらの12の契約の平均価格は、トレーダーが取引できる特定の価格であり、天然ガス価格の方向性の指標となります。 Investing for Beginnersコースでは、トレーダーが上場ファンド（ETF）を通じてエネルギーを推測する方法について詳しく知ることができます。
投資家は、短期先物契約が終了するたびに取引を繰り越して別の先物契約を買い戻すのではなく、先物ストリップを使用して天然ガスの価格を1年間固定することを選択できます。 市場によっては、次の先物契約が期限切れの契約（コンタンゴ）よりも高い場合、取引をロールオーバーすると、より高い取引コストが発生し、マイナスのキャッシュフローさえ発生する可能性があります。
先物ストリップはエネルギー市場で頻繁に取引されており、ストリップにもオプションがあります。 トレーダーはそれらを使用して、石油、天然ガス、またはその他の商品市場の将来の価格変動をヘッジおよび推測します。 先物ストリップは「カレンダー」ストリップと呼ばれることもあり、投資家が原市場の価格上昇に対してヘッジ（または推測）している場合は長く、投資家が価格下落に対してヘッジ（または推測）している場合は短く保つことができます。基礎となる市場で。
