ダイナミックギャップの定義
動的ギャップとは、銀行の資産と負債のギャップを測定する方法を指します。 ギャップは、預金が行われ、償還されるため、常に拡大および縮小の過程にあります。 動的ギャップは、ギャップの変動する性質を説明しようとします。
ダイナミックギャップの解消
動的ギャップは静的ギャップの反対です。 静的ギャップは、特定の時点での銀行の資産（保有するお金）と負債（貸付金または利息に敏感な）の間のギャップの尺度ですが、動的ギャップは、時間が経過するにつれてギャップを測定しようとします。 そのギャップは常に拡大および縮小しているため、動的ギャップ分析ではその変動性が考慮されます。 銀行は顧客への融資と他の金融機関への融資の両方に深く関与しているため、金利エクスポージャーの管理はこのプロセスの重要な部分です。
動的ギャップ分析の仕組み
動的ギャップ分析では、金融機関に出入りするすべてのローンを追跡する必要があります。 別の銀行から借りたローンにかかる金利は、中小企業の所有者から銀行に支払われる金利とは大幅に異なる場合があります。 さまざまなローンが開かれ、他のローンが閉じられると、資産と負債を適切に保つためにこれらの金利に従うことが重要です。
顧客による引き出しを予測することも重要です。 引き出しは、特定の時点で銀行が保有する資本準備金に影響します。 さまざまな顧客からの引き出しのタイミングを判断することは不可能ですが、銀行はいつでもこれらの引き出しの最大の影響に耐えられるように準備する必要があります。
動的ギャップ分析の制限
金利ギャップの制限の1つは、銀行商品に組み込まれたオプションの結果です。 これらのオプションには、クライアントが支払った利息に上限がある変動金利ローンなどの項目が含まれます。 他のオプションはより暗黙的です。特に、金利が低下した場合にクライアントがローンの固定金利を再交渉する能力です。 競争の激しい環境では、銀行は他の製品からの収益を放棄することに消極的であるため、顧客の要求に応じる傾向があります。
明示的か暗黙的かにかかわらず、埋め込まれたオプションは金利の性質を変更します。 たとえば、レートが上限に達すると、以前は可変であったレートが固定されます。 固定金利ローンの金利の再交渉では、金利は当初固定され、変動します。 金利ギャップは金利の性質に基づいているため、変動金利から固定金利への変更、およびその逆については考慮されていません。
