コンビネーションローンとは何ですか？
コンビネーションローンは、同じ貸手から同じ借り手への2つの個別の住宅ローンで構成されます。 コンビネーションローンの1つのタイプは、新しい家の建設のための資金を提供し、建設が完了した後、従来の住宅ローンが続きます。 別のタイプのコンビネーションローンは、既存の住宅を購入するための2つの同時ローンを提供します。 買い手が20％の頭金を出せないが、民間住宅ローン保険（PMI）の支払いを避けたい場合によく使用されます。
コンビネーションローンの仕組み
新しい家の場合、コンビネーションローンは通常、建設の資金を調達するためのレート調整可能な住宅ローンで構成され、その後、住宅が完成すると2番目のローン（通常は30年間の住宅ローン）が続きます。 通常、2番目のローンは最初のローンの返済に使用され、借り手には1つのローンのみが残ります。
既存の家を買う人にとって、コンビネーションローンはピギーバックまたは80-10-10の住宅ローンの形をとることがあります。 80-10-10の住宅ローンは、1つの頭金を含む2つのローンで構成されます。 一次ローンは家の購入価格の80％をカバーし、2番目のローンはさらに10％をカバーし、買い手は10％のキャッシュダウン支払いを行います。
プライマリーローンは80％のローン対価値比率を持っているため、購入者は通常、住宅購入者が20％未満の頭金を支払う場合に必要となる民間住宅ローン保険（PMI）の支払いを避けることができます。 PMIは一度限りの費用ではありませんが、住宅所有者の持分が20％に達するまで毎年支払わなければなりません。 一般的に、借り手には、毎年ローンの価値の0.5％から1％の金額がかかります。
2番目のローンは、その20％の頭金の残りを占めます。 通常、ホームエクイティのクレジットライン（HELOC）の形で提供されます。 HELOCはクレジットカードのように機能しますが、家の持ち分がそれを裏付けるため、金利は低くなります。 そのため、借り手が使用する場合にのみ利子が生じます。
コンビネーションローンは、住宅購入者が民間住宅ローン保険の追加費用を回避するのに役立ちます。
コンビネーションローンの長所と短所
既存の住宅を購入するためにコンビネーションローンを使用することは、活発な住宅市場で最も一般的である傾向があります。 価格が上昇し、住宅が手頃な価格にならないようになると、ピギーバック住宅ローンにより、買い手は頭金が許容できないほど多くのお金を借りることができます。 バイヤーが何か問題が発生した場合に処理できる以上の借金を引き受けない限り、これは利点になります。
コンビネーションローンは、新しい家を購入しようとしているが、現在の家をまだ販売していない人にとっても選択肢になります。 そのシナリオでは、買い手はHELOCを使用して新しい家の頭金の一部をカバーし、古い家が売れたときにHELOCを完済することができます。
新しい家を建設している買い手は、コンビネーションローンよりもシンプルな、またはより安価なオプションを持っているかもしれません。 たとえば、建設業者が建設の資金を調達する場合があります。 その後、家が完成したら、買い手は通常の住宅ローンを手配し、建築業者に支払うことができます。 あるいは、住宅所有者は、スタンドアロンの建設ローンを使用して、永久住宅ローンを購入するかもしれません。
ただし、コンビネーションローンは、1回限りのクロージングコストのため、異なる貸し手からの2つの個別のローンよりも優位に立つ場合があります。
