目次
- あらゆる市場向けの戦略
- 1.連邦債ファンド
- 2.地方債ファンド
- 3.課税対象企業ファンド
- 4.マネーマーケットファンド
- 5.配当基金
- 6.ユーティリティミューチュアルファンド
- 7.大型株ファンド
- 8.ヘッジおよびその他の資金
- ボトムライン
投資信託の投資家が「不況」という言葉を聞き、株価が下落していることをニュースが報じたとき、群れの本能はオーバードライブします。 さらなる下落と増加する損失への恐怖は、投資家を株式資金から追い出し、安全への逃避の中で債券資金に押しやる。
この便は、債券投資の世界の認識された安全性のために株式を逃れるため、リスク回避的な投資家にとって効果的な戦術かもしれません。 ただし、一部のファンドは株式よりも変動が少ない一方で、これはミューチュアルファンドの全世界に当てはまりません。
景気後退のような厳しい市場環境の中でアウトパフォームする傾向がある債券ファンドをご覧ください。
あらゆる市場向けの戦略
債券ファンドや同様に保守的な投資は厳しい時期に安全な避難所としての価値を示してきましたが、レミングのような投資は長期的な成長を求める投資家にとって適切な戦略ではありません。 また、投資家は、投資がより安全に思えるほど、保有から期待できる収入が減ることを理解する必要があります。
市場のタイミングはほとんど機能しません。 彼らがお金を失う前にあなたの株式ファンドを売り、債券ファンドまたは他の保守的な投資を購入するために収益を使用することによって市場のタイミングをとることを試み、そして株式市場が上昇したときに利益を獲得するために逆を行うことは危険なゲームです。 正しい動きをする確率は、あなたに対して積み重なっています。 一度成功したとしても、投資の生涯を通じて何度も何度もその勝利を繰り返すオッズは、単にあなたに有利ではありません。
はるかに優れた戦略は、多様な投資信託ポートフォリオを構築することです。 株式ファンドと債券ファンドの両方を含む適切に構築されたポートフォリオは、株式市場の成長に参加する機会を提供し、株式市場の下落時にポートフォリオを緩和します。 このようなポートフォリオは、希望する資産配分に合った割合で個々の資金を購入することで構築できます。 または、名前に「成長と収入」または「バランス」のあるミューチュアルファンドを購入することにより、1つのファンドでジョブ全体を実行できます。
重要なポイント
- 景気減速や景気後退が発生した場合、一般的な見方として、投資家は株式ファンドから離れ、債券に移行する必要があります。固定収入は賢明な動きかもしれませんが、次の場合に株式ファンドから退出して市場のタイミングをとろうとしないでください。成長が鈍化していると思うので、債券ファンドへの投資を始めましょう。代わりに、債券ファンドとエクイティファンドを組み合わせた多様なポートフォリオを用意して、持ち株が大打撃を受けることなく経済が直面している課題を乗り切ることができます。
1.連邦債ファンド
いくつかのタイプの債券ファンドは、リスク回避投資家に特に人気があります。 最も安全なものの1つであると考えられているため、米国財務省債券で構成された資金が群を抜いています。 政府が税金を徴収し、お金を印刷する能力により、債務不履行のリスクが排除され、元本保護が提供されるため、投資家は信用リスクに直面しません。
米国政府住宅ローン協会（ジニーメイ）によって証券化された住宅ローンに投資する債券ファンドも、米国政府の完全な信頼と信用に支えられています。 ジニーメイの住宅ローン担保証券（MBS）として証券化された住宅ローン（通常、初めての住宅購入者と低所得の借り手の住宅ローン）のほとんどは、連邦住宅局（FHA）、退役軍人またはその他の連邦住宅局によって保証されたものです。
考慮すべきオプションには、連邦債ファンド、地方債ファンド、課税対象企業ファンド、マネーマーケットファンド、配当ファンド、ユーティリティミューチュアルファンド、大型株ファンド、ヘッジファンドが含まれます。
2.地方債ファンド
次に、リストには地方債ファンドがあります。 州および地方政府が発行するこれらの投資は、地方税務当局を活用して、投資家に高度な安全性とセキュリティを提供します。 彼らは、連邦政府が支援する証券に投資するファンドよりも大きなリスクを抱えていますが、それでも比較的安全であると考えられています。
3.課税対象企業ファンド
企業が発行する課税対象の債券ファンドも検討対象です。 政府が支援する問題よりも高い利回りを提供しますが、リスクはかなり大きくなります。 高品質の債券発行に投資するファンドを選択すると、リスクを軽減できます。 社債ファンドは、政府発行の債券のみを保有するファンドよりもリスクが高い一方で、株式ファンドよりもリスクは低いです。
4.マネーマーケットファンド
不況を回避することになると、債券は確かに人気がありますが、町で唯一のゲームではありません。 超保守的な投資家と洗練されていない投資家はしばしばマネーマーケットファンドに現金を隠します。 これらの資金は高度な安全性を提供しますが、短期投資にのみ使用する必要があります。
経済が減速している場合、株式ファンドを避ける必要はありません。代わりに、配当を支払う、またはより安定した消費者向けステープル株に投資するファンドと株を検討してください。 資産クラスの観点から見ると、大型株に焦点を当てたファンドは、一般的に小型株に焦点を当てたファンドよりもリスクが低い傾向があります。
5.配当基金
一般的な信念に反して、厳しい時期に避難所を探すことは、必ずしも株式市場を完全に放棄することを意味しません。 投資家は典型的に株式市場を成長の手段と考えていますが、株価上昇は、株式市場でお金を稼ぐことに関しては町で唯一のゲームではありません。 たとえば、配当に焦点を当てたミューチュアルファンドは、成長に厳密に焦点を当てたファンドよりもボラティリティの少ない強力なリターンを提供できます。
6.ユーティリティミューチュアルファンド
公益事業を基盤とするミューチュアルファンドおよび消費者向けステープルに投資するファンドは、予測可能な配当を支払う企業への投資に焦点を合わせる傾向のあるそれほど積極的ではない株式ファンド戦略です。
7.大型株ファンド
伝統的に、大企業は厳しい状況に耐えるのに適しているため、大型株に投資するファンドは小型株よりも脆弱性が低い傾向があります。 小規模で攻撃的な企業に投資するファンドから優良企業に投資するファンドに資産をシフトすると、株式市場から完全に逃れることなく、市場の下落に対してポートフォリオを緩和する方法が提供されます。
8.ヘッジおよびその他の資金
裕福な個人にとっては、ポートフォリオの一部をヘッジファンドに投資することは一つのアイデアです。 ヘッジファンドは、市場の状況に関係なくお金を稼ぐように設計されています。 悪天候ファンドへの投資は、別のアイデアです。これらのファンドは、市場が下落しているときにお金を稼ぐように特別に設計されているためです。
どちらの場合も、これらの資金は総保有額のごく一部を占めるにすぎません。 ヘッジファンドの場合、ヘッジはリスクを軽減するための手段ですが、今日のほとんどのヘッジファンドの実際の目標は投資利益率を最大化することです。 最初のヘッジファンドは、市場をショートさせることにより弱気相場の下落リスクをヘッジしようとしたため、その名前はほとんど歴史的です（通常、ミューチュアルファンドは、主要な目標の1つとしてショートポジションに入ることはできません）。 ヘッジファンドは通常、数十の異なる戦略を使用するため、ヘッジファンドがリスクをヘッジするだけであると言うのは正確ではありません。 実際、ヘッジファンドマネージャーは投機的な投資を行うため、これらのファンドは市場全体よりも多くのリスクを伴う可能性があります。 悪天候ファンドの場合、時間が良いときにポートフォリオがうまくいかない可能性があります。
ボトムライン
お金をどこに入れるかに関係なく、長期的な時間枠がある場合は、ダウンマーケットを購入の機会と考えてください。 価格が低いときに販売するのではなく、割引価格でポートフォリオを構築する機会と考えてください。 引退が近い将来に可能になったら、保守的な方向に永続的に移動します。 あなたがあなたのニーズを満たすのに十分なお金があり、あなたのポートフォリオからいくつかのリスクを永久に取り除きたいからです。
