マネーマーケット口座
短期投資で望ましい特性のいくつかは、安全性、流動性、リターンであり、マネーマーケット口座にはこれらの特性があります。 マネーマーケットアカウントは、企業や投資家が現金を展開する機会を待つ間、短時間現金を駐車するのに理想的な場所です。 お金には簡単にアクセスでき、デフォルトのリスクはごくわずかであり、投資ミックスは適切に分散されているため、個々の義務が行われなくても、マネーマーケットアカウントの全体的な価値には影響しません。
マネーマーケットアカウントは、銀行口座よりも高い短期投資家のリターンを生み出します。 通常、収益は、リスクのない収益率をわずかに上回る収益と相関していますが、より積極的な口座とより積極的でない口座のオプションがあります。
短期投資のための財務省短期証券とコマーシャルペーパー
たとえば、財務省法案（T-bill）を検討したい場合があります。これは、1年未満の満期を持つ米国政府の債務保証です。 Tビルは最も市場性のある証券の1つであり、その人気は主にそのシンプルさによるものです。 Tビルの満期は3か月、6か月、または12か月のいずれかであり、通常、新しいものは毎週発行されます。 新しいTビルの絶え間ない発行と競争入札プロセスにより、Tビルはいつでも簡単に換金できます。 さらに、銀行や証券会社は伝統的にTビルの取引に非常に低い手数料を請求します。 12の連邦準備銀行または25の支店のいずれかを介して、米国で財務省証券を購入できます。
コマーシャルペーパーは、検討する必要があるもう1つの投資です。 これは企業が発行する無担保の短期ローンであり、通常は売掛金と棚卸資産に融資します。 通常、現在の市場金利を反映するために割引で発行されます。 満期の範囲は通常9か月以内であり、リスクがわずかに高いため、通常はTビルよりも高い収益率を提供します。
預金証書および銀行員の承諾
預金証書（CD）は銀行での定期預金です。 これらの定期預金は、当座預金口座の資金のように要求に応じて引き出されることはなく、一般に商業銀行によって発行されますが、証券会社を通じて購入することもできます。 特定の満期日（3か月から5年）、Tビルよりもわずかに高い特定の金利を持ち、どの額面でも発行できます。 ただし、獲得できる利息の額は、投資の額と期間、現在の金利環境、および特定の銀行によって異なります。 ほとんどすべての銀行がCDを提供していますが、料金は大きく異なる可能性があるため、買い物をすることが重要です。
銀行の承認（BA）は、非金融会社によって作成され、銀行によって保証された短期のクレジット投資です。 それらは、流通市場で額面価格まで割引で取引されます。 企業にとって、BAは商品の輸入、輸出、またはその他の取引の資金調達のための交渉可能なタイムドラフトとして機能します。 これは、外国貿易パートナーの信用度が不明な場合に特に役立ちます。 BAの利点は、BAを満期まで保持する必要がなく、常に取引されている流通市場で売却できることです。
