目次
- 変額年金：入門書
- リビングベネフィット機能
- 生活上の利益とポートフォリオ
- 購入前に適合性を判断する
- 研究と比較ショップ
- ボトムライン
金融サービス業界では、変額年金の有用性と、個人の金融ポートフォリオで役立つ変額年金についての議論が続いています。 多くの人は、特に金銭的利益がしばしば手数料や罰金によって損なわれるため、変額年金は大半の投資家には適さないと感じています。
ただし、一部の追加機能により、投資家の財務プロファイルと退職期間に応じて、特定の投資家に適した変額年金が作成される場合があります。 リビングベネフィット機能と、それがどのようにあなたに利益をもたらすか、またはもたらさないかを見てみましょう。
重要なポイント
- 変額年金への投資は、株式、債券、ミューチュアルファンドに投資する従来のポートフォリオを維持するよりも柔軟性がありません。変額年金の機能には、必然的に追加料金がかかります。
変額年金：高レベルの入門書
変額年金とは、指定された年数にわたって給付金を支払い、受益者に死亡給付金を支払う税繰延金融商品です。 あなたが受け取る利益は通常、購入の支払いと基礎となる投資のパフォーマンスに基づいています。 基礎となる投資を多様化し、バランスを取り直すことができます。これにより、ポートフォリオを柔軟に監視および管理できます。
ただし、変額年金商品にはさまざまな料金がかかる場合があります。
- 基礎となる資金費用管理費年金に追加される特別な機能の料金
リビングベネフィット機能
リビングベネフィット機能は通常オプションであり、追加料金を支払うことで利用できます。 ただし、追加費用にもかかわらず、一部のファイナンシャルアドバイザーと消費者は、提供された保証された特典を受ける価値があると感じています。 生きている利益は、その名前が示すように、提供される利益を保証することを目的としており、その目的のために、通常、元本投資および年金支払いの保証された保護を提供するか、特定の期間にわたってあなたとあなたの受益者に最低収入を保証します。
以下を含む、いくつかのタイプの生活便益機能があります。
最低累積利益の保証
保証最低累積利益（GMAB）は、基礎となる投資の市場パフォーマンスに関係なく、年金の価値が累積と呼ばれる主要投資額を下回らないようにします。
もちろん、引き出しは元本の額を減らすため、この保証には考慮されません。 それに適格であるためには、契約には通常、最低期間の元本投資を要求する規定が含まれており、その期間中に引き出しは発生しません。
最低出金特典の保証
保証された最低出金給付（GMWB）は通常、年金からの出金を通じて指定された金額を受け取ることを示しています。 最低でも、総引き出し額は投資した元本額以上になりますが、それ以上になることもあります。
一般的に、保証は、一定期間またはお客様と受益者の両方の生涯にわたる最低元本支払を対象とし、死亡後も受益者に支払が継続されます。
最低保証所得額（GMIB）
最低保証所得（GMIB）機能の下では、基礎となる投資の市場パフォーマンスに関係なく、元本に対する最低収益率が約束されます。 収益に基づいて、保証された最低年金支払額が保証されます。これは、投資の市場パフォーマンスが保証された最低収益率よりも高い収益率を生み出す場合、予想を上回る可能性があります。
通常、この特典の対象となるためには、元本金額が最低数年間そのままであることが必要です。
ワンサイズフィットオールソリューションなし
これらの特典にラベルを付けるために使用される実際の名前は金融機関によって異なる場合があり、製品の特定の規定も異なる場合があります。 そのため、関心のある製品の機能を確認して、希望する利点が含まれているかどうかを判断する必要があります。 多くの場合、保証された給付はこれらの定額年金の最も魅力的な特徴ですが、万能のソリューションを提供するわけではなく、適合性はニーズと財務プロファイルに依存します。
生活上のメリットと従来のポートフォリオ
株式、債券、投資信託への直接投資を可能にする従来のポートフォリオへの投資は、年金への投資よりも柔軟性を提供します。 ただし、GMIB機能を含む変額年金を使用すると、投資リスクを抑えることができます。
さらに、生活便益機能は、退職巣の卵の限られた資産、短い退職期間、または単に市場を失うことに対する極端な注意などの要因によるリスク許容度のない人々に収入を保証することで安心を提供するのに役立ちます投資価値。
一方、変額年金に投資すると、収入とその金額を受け取る時期を制限して制御できます。 収入額、年金期間、およびスケジュールが決定されると、市場のパフォーマンスにより金額が減少または増加する場合を除き、通常はそれらにロックされます。 従来の投資ポートフォリオでは、資金の必要性または引き出し時に必要に応じて金額や割合を引き出すことができるため、柔軟性が高まります。
購入前に適合性を判断する
2019年、株式市場は大騒ぎしましたが、多くの投資家が退職ポートフォリオが重要な市場価値を失うのを目にし始めたときがありました。 そのような場合、生活利益機能を備えた変額年金は、あなたの巣の卵を保護するための良い解決策となります。
ただし、他の状況ではそうでない場合があります。 たとえば、平均寿命を考慮する必要があります。 あなたはおそらく生計上の利益を利用できるでしょうか？ 衰弱性疾患または平均余命が短い場合、変額年金（生計を立てている年金を含む）は、退職後のポートフォリオに追加するのが適切ではない場合があります。
ファイナンシャルアドバイザーが変額年金を販売するための手数料を受け取っている場合は、その手数料と引き換えに何を得ているかを確認してください。
研究と比較ショップ
年金についての否定的な意見の1つは、投資顧問が通常製品を販売するために受ける高い手数料のために、彼らがしばしば不適切な投資家に押しやられるということです。 ただし、多くのファイナンシャルアドバイザーはクライアントと協力して、財務プロファイルおよび退職プロファイルに適した製品を確実に受け取るようにしているため、これは常に当てはまるわけではありません。
さらに、販売から手数料を受け取らない発行者からこれらの製品を直接購入することもできます。 多くの場合、手数料と引き換えに追加のサービスと顧客サポートが提供されます。 とはいえ、手数料を支払っても追加の利益が得られない場合は、セルフサービスプロバイダーから製品を購入するのが理にかなっています。 そのため、コミッションの見返りとして受け取ったものを自分自身または投資顧問にお尋ねください。
ボトムライン
年金と従来のポートフォリオの選択に影響を与える重要な決定要因は、収入保証の必要性です。 リスク許容度がほとんどまたはまったくない場合、または財源が限られている場合、年金は必要な保証付き収入の流れを提供する場合があります。 適合性の判断は強調しすぎることはできず、通常、巣の卵のサイズと退職期間の長さだけに基づいているわけではありません。
不適切な商品を投資家とペアリングすることは、財務計画で起こりうる最悪の間違いの1つです。 多くの人々にとって、この投資決定は退職への道の最後のステップであり、多くの場合、多くの費用をかけずに間違いを修正することはできません。 製品がどれほど優れているように見えても、誰にとっても理想的ではありません。その利点と機能を理解するだけでなく、他の金融商品との比較を意識するように特に注意する必要があります。
