付加価値マンスリーインデックスとは何ですか？
付加価値マンスリーインデックス（VAMI）は、一定期間にわたる再投資を想定した架空の$ 1000投資の毎月のパフォーマンスを追跡します。
重要なポイント
- 付加価値月間インデックス（VAMI）は、一定期間にわたる再投資を想定した架空の$ 1000投資の毎月のパフォーマンスを追跡します。毎月のリターン。
付加価値マンスリーインデックス（VAMI）について
付加価値の月間インデックスは、特定の期間に投資家が獲得した総収益をグラフ化します。 これには、キャピタルゲインだけでなく、配当や複利を通じて得られた追加利子などの支出の再投資も含まれます。 VAMIのもう1つの重要な側面は、NETの月次リターンを使用して計算されることです。 これは、管理、インセンティブ、仲介手数料などの該当する料金が既に差し引かれていることを意味し、残っているのは実際の収益です。
これは、ファンドの全体的なパフォーマンスを投資家に示すために最も一般的に使用される指標の1つです。 VAMIの人気は、特定の期間に1, 000ドルがどのように実行されたかを投資家に示し、理解しやすいという点で、非常に記述的であるという事実から生じています。
付加価値の月間インデックスは、さまざまな目的に使用できます。 長期にわたる投資資本の成長に関する洞察を提供するかもしれません。 時には、ファンドマネージャーのパフォーマンスを評価するために使用できます。 また、複数のファンドとインデックスのベンチマークを比較するのにも役立ちます。 VAMIは、前月のVAMIに当月のNETリターンを掛けて計算されます。
- VAMIの最初のポイント= 1000 *（1 +今月のNETリターン）後続のVAMI =前のVAMI x（1 +今月のNETリターン）
比較のためのVAMIの使用
VAMIチャートは、市場全体のさまざまなファンドとベンチマークの成長を比較するための信頼できる方法です。 投資家はこれらのチャートをカスタマイズして、ファンド会社のファンドのファミリーのオプションから選択できます。 VAMIチャートは、投資家が投資が長期にわたってどのように実行されたかの見通しを提供します。 また、将来の予測で潜在的な期待に関する洞察を提供する場合があります。 VAMIチャートは、同様のファンド、または異なる資産クラスカテゴリのファンドが指定された時間枠でどのように実行されたかを視覚的に表示することもできます。
VAMIツール
多数の市場プラットフォームが投資家分析用のVAMIツールを提供しています。 これらのツールを使用すると、初期資本値の増加や期間の変更など、さまざまな入力を許可できます。
付加価値の月間インデックスは、技術的なソフトウェアプログラミングを使用して構築できます。 通常、1, 000ドルの仮想投資から始まります。 ただし、初期投資レベルはさまざまです。 このモデリング手法を使用する場合、推定結果がデータ品質によって歪む可能性があるため、関連するチャートを提供するためにデータの可用性と品質を確保することが重要です。 VAMIチャートは、Microsoft Excelまたはその他の技術ソフトウェアプログラムで作成できます。 オンラインバージョンは、多くの場合、金融サービス会社によって提供され、長期にわたる投資価値のグラフィカルな表現を提供します。
Morningstarは、VAMIツールの例を提供しています。これは、ミューチュアルファンド向けのリサーチサービスの一部です。 チャートタブの下で、投資家は最初の10, 000ドルの投資の仮想的な成長を提供されます。 2017年1月26日から2018年1月26日までの1年間のVanguard 500インデックスファンドを調査すると、VAMIチャートは、投資家の10, 000ドルの投資が12, 585ドルに増加したことを示しています。
