支払いショックとは
支払いショックは、ローンの予定された将来の定期的な支払いが大幅に増加し、借り手がローンのデフォルトを引き起こすリスクです。 支払いオプションは、金利調整可能な住宅ローン（ARM）や金利のみのローンなど、多くの一般的な住宅ローン商品のリスクです。
支払いショックの分析
支払いショックは、初期または一時的な初期金利の満了、固定金利期間の終了、利息のみの支払い期間の終了、調整可能な支払いオプションのリキャストなど、いくつかのことの結果である可能性があります。金利住宅ローン（ARM）またはARMの完全にインデックス化された金利の増加。
最初の月々の支払いが比較的少ないためにこれらの住宅ローンに惹かれた消費者は、住宅ローンは手頃な価格であり続けると信じています。 ただし、これらの支払い構造は、スケジュールされた支払いの増加が、毎月快適に支払うことができるポイントを超えている場合、借り手に逆効果になる可能性があります。 借り手は、検討しているローンの構造と実際の数を理解する必要がありますが、ローンの債務不履行や財政的に不安定な立場に陥らないようにするための支払いショックの概念も理解する必要があります。 貸し手は、借り手が住宅ローンをデフォルトすることを望まないため、支払いショックを防ぐために投資されます。
借入人の支払いショックしきい値の計算
住宅ローンのデフォルトを防ぐために、貸し手は、毎月の支払いをサポートできるとは思わない借り手に貸し出しません。 彼らは借り手の債務不履行のリスクを計算するためにいくつかの手段を考案しました。 そのような措置の1つは、個人または世帯が引き受けることができる債務の額を計算するための28/36規則です。 規則は、家計が総月収の最大28％を住宅費の合計に費やし、住宅や自動車ローンなどのその他の債務を含むその他のすべての債務に36％を超えてはならないと定めています。
金融機関は計算を使用して、個人の支払いショックのしきい値を決定し、誰が資金を提供するのか、誰が提供しないのかを決定します。 支払いショックのしきい値は、すでにかなりの月々の住宅支払いを支払っている借り手が、さらに大きな支払いを処理できるという考えに基づいています。 借り手は、現在適度な住宅支払いがあり、新しい毎月のコミットメントが大幅に高い場合、支払いショックとローンのデフォルトの被害者になることがあります。
銀行または住宅ローンの貸し手は、提案された住宅ローンの支払いに対する現在の住宅ローンの支払いの比率が支払いショックを防ぐのに十分に低いかどうかを判断するためのしきい値の式を作成します。 しかし、貸し手は、支払いが現在の住宅支払いの200パーセント以上になる借り手への融資を拒否するのが一般的です。 現在の住宅支払いは、住宅ローンまたは家賃のいずれかです。 また、クレジットスコアとキャッシュフローファクターを考慮して、許容可能な支払いショックしきい値の計算を行います。
この計算は、現在の住宅支払いが少ない借り手が住宅ローンの資格を得られないことを意味するものではありません。 代わりに、計算を使用して、借り手を正しいローンの種類に導きます。これは、より伝統的で保守的なローンです。 保守的なローンには、固定金利住宅ローン（FRM）と支払いショックを防ぐ生涯キャップを備えた調整可能金利住宅ローン（ARM）が含まれます。
固定金利ローンは、支払いまたは金利の予定された増加に伴う支払いショックのリスクを負いません。 ライフタイムキャップのあるARMには、ローンの利子に上限があります。
