目次
- 背景のビット
- ライダーを理解する
- ライダーのタイプのしくみ
- ライダーのコスト
- ライダー費用の比較検討
- ボトムライン
ほとんどの変額年金契約で利用できる生死保険のライダーは、契約所有者と受益者に多くの種類の保護を提供できます。
生存および死亡給付ライダーは、年金契約のオプションのアドオンです。 彼らが提供する保証は、正当なものかどうかを判断するために慎重に検討する必要があります。 すべてのライダーが同じというわけではないため、どのように機能するか、どのタイプがあなたに適しているか、または必要な場合は理解することが重要です。
重要なポイント
- 生存および死亡給付ライダーは、年金契約へのオプションのアドオンであり、追加料金で購入できます。 死亡給付のライダーは、年金の価値の低下から受益者を保護します。すべてのライダーが同じというわけではありません。 それらがどのように機能するか、そしてそれらのコストがあなたにとって価値があるかどうかを理解することが重要です。
生と死が利益をもたらすライダー:背景のビット
1世紀以上前に保険会社によって最初に提供された年金契約は、比較的単純な手段でした。 彼らは、老齢年金または収入を延ばすリスクを保証するように設計されており、一時金または定期的な支払いの見返りとして、年金受給者に保証された収入の流れを提供しました。 しかし、年金契約は長年にわたってますます複雑になっています。
変額年金は1980年代に導入され、変額生命保険はすぐに続きました。 これらの車両は現在、個人と企業の両方の退職資産に数十億ドルを収容しているため、資産を保存することの重要性が重要な問題になっています。 これにより、契約保有者にさまざまなタイプの生死の保護を提供する特別な保険ライダーが多数誕生しました。
生と死の恩恵を受けるライダーを理解する
可変契約および保険契約で提供されるすべての保険ライダーは、2つのカテゴリーのいずれかに分類されます。市況のため。
生と死の恩恵のあるライダーは、契約の価値がライダーによって保証された契約価値よりも低い場合にのみ有益です。
各タイプのライダーには多くの特定の形式があり、もちろん無料ではありません。 保険契約者が購入した各製品には、毎月、四半期ごと、半年ごと、または毎年の年間料金が発生します。 一部の生計給付は契約者の元本を保証し、その他は特定の条件が満たされる限り一定の割合の仮想成長を保証します。 たとえば、ライダーは、体系的な撤退をとる代わりに、契約を無効にするように要求する場合があります。
同様に、一部の死亡給付ライダーは他のライダーよりも多くの保護を提供します。 投資元本の最初の金額から引き出しを差し引いた金額のみを保証するものもあれば、契約の最高記録値に等しい死亡給付金を提供するものもあります。
ライダーのタイプのしくみ
ベーシックリビングベネフィットライダー
フランクは、基本的な生活保護ライダーと100, 000ドルの変額年金契約を購入します。 契約内の資産を、パフォーマンスの低いサブアカウントのポートフォリオに投資します。 数年後、彼が契約を清算したときの口座の価値は75, 000ドルに過ぎません。 ライダーを購入したため、彼はまだ100, 000ドルを受け取ります。
エンハンストリビングベネフィットライダー
ナンシーは35歳の変額年金に150, 000ドルを投資します。彼女は契約内のいくつかの異なるサブアカウントに収益を配分し、年間6%の仮想成長率を保証する強化された生活保護ライダーを購入します。
60歳で、彼女の実際の契約額は400, 000ドルです。 しかし、彼女が契約を無効にし、保証された収入の流れにコミットすることを決定した場合(そしてこのオプションはしばしば不可逆的です)、彼女の強化されたライダーは約643, 000ドル(150, 000ドルに等しい)の仮想値に基づく収入の流れを彼女に支払います25年間、年間6%で成長しています)。
ベーシックデスベネフィットライダー
トムは50歳で200, 000ドルの契約を購入します。この契約は15年間良好に成長し、その後、強い弱気相場によって消滅します。 トムは70才で亡くなりますが、彼の契約は185, 000ドルの価値しかありません。 ライダーは、彼の受益者が契約に投資された元の200, 000ドルを受け取ることを指示します。
強化された死亡給付ライダー
エリザベスは45歳で100, 000ドルを契約に投資し、その収益を小型株および外国商品に投資するいくつかの積極的なサブアカウントに配分します。 55歳で、契約は175, 000ドルの価値がありますが、今後5年間で125, 000ドルに減少します。 エリザベスは60歳で亡くなりますが、彼女の受益者は175, 000ドルを受け取ります。これは契約の歴史の中で記録された最高額です。
これらの例は、利用可能なライダーのタイプのほんの一部を示しています。 ほとんどのキャリアは上記のすべてのライダーを提供していますが、多くのキャリアは他のタイプの専門ライダーも提供しています。 元の投資額または契約の伸びよりも少ない金額で年金受給者や受益者を残すことができるさまざまな状況に対して特定の保護を提供するものを含みます。
ライダーのコスト
ライダーは毎年契約の価値を低下させる費用がかかります。 たとえば、基本的な生活保護シナリオのライダーは、契約額の1%の年会費を請求できます。 この料金は、契約の履行に関係なく、毎年評価されます。 したがって、契約の2年目で契約金額が88, 000ドルに低下した場合、ライダーは契約金額から880ドルを差し引きます。
もちろん、契約の所有者は、契約の履行に関係なく、契約の元本の返却を期待することができます。 サブアカウントのパフォーマンスがライダーによって約束されたものよりも大きいことが判明した場合、生存および死亡給付ライダーは契約値を引き下げます。
ライダー費用の比較検討
以下の例は、ライダー料金の影響と、年金契約に追加することが理にかなっているかどうかを示しています。
サブアカウントの平均成長率
アランは、200, 000ドルの契約を購入し、強化された生と死の両方のベネフィットライダーを選択します。 両方の合計コストは年間2.5%です。 彼の契約は平均年率7%で成長しますが、ライダーのコストにより、彼の実効成長率は年率4.5%に低下します。 それらのライダーのコストがそれらの保証を有効化するのに十分に彼の成長率を低下させたという理由だけで、彼はライダーの保証の資格を得るかもしれません。
この例は、ライダーのコストがサブアカウントのパフォーマンスに与える影響を示しています。 ライダーのコストを上回るために、ほとんどの契約保有者はおそらく、より積極的なサブアカウントにお金を投資するのが賢明です。なぜなら、彼らは契約保有者が代わりに現在の契約値を単に撤回できるように十分に成長する可能性があるからです。
積極的なサブアカウントの成長
アランは、かなりのボラティリティはあるものの、年間平均10%から12%の平均年間収益(AAR)を過去に計上した積極的なサブアカウントで、上記の契約に200, 000ドルを投資します。 このパターンが続くと、ライダーのコストが差し引かれた後、彼は年間平均7.5%から9.5%の利益を実現します。
その結果、彼が25年後に出金を始めたとき、彼の契約はさまざまな要因に応じて200万から300万ドルの間の価値があるかもしれません。 ライダーが年間6%の成長に基づいた支払いのみを保証する場合、彼は本質的にそれらを購入することによってお金を無駄にしています。自動車保険を支払い、請求をしない人と同じように、彼らはお金の本当の利益を見ません。 この場合、彼はライダーがいなかったほうがよかったでしょう。
ボトムライン
今日、年金およびそのさまざまなアドオンは、当初の単純な投資手段からはほど遠いものです。 それらは複雑で、しばしばマッチする複雑な言語を持ちます。 そのため、年金を購入したり、既存の年金にライダーを追加することを考えている場合は、その仕組みを理解することが重要です。 ライダーのコストが利益を上回るかどうかを見極め、ライダーが必要かどうかを確認することも重要です。