預金乗数と金乗数

預金乗数と金乗数：概要

用語「預金乗数」と「お金乗数」は、非常に密接に関連する概念であり、それらの区別を理解するのが難しいため、混同されて交換可能に使用されることがよくあります。 預金乗数は金乗数の基礎を提供しますが、過剰な準備金、貯蓄、消費者による現金への変換のために、金乗数の値は最終的に小さくなります。

重要なポイント

• デポジット乗数は、デポジット拡張乗数とも呼ばれ、フラク​​ショナルリザーブバンキングシステムによって決定される基本的なマネーサプライ作成プロセスです。預金乗数は金乗数の基礎となりますが、過剰な準備、貯蓄、消費者による現金への転換により、金乗数の値は最終的に小さくなります。

預金乗数

預金拡大乗数とも呼ばれる預金乗数は、部分準備銀行システムによって決定される基本的なマネーサプライ作成プロセスです。 銀行は、準備金を貸し出すときに、チェック可能預金と呼ばれるものを作成します。 銀行の準備所要比率により、貸し出すことができる金額が決まり、したがって、これらの作成された預金の金額が決まります。 デポジット乗数は、確認可能なデポジットの金額と準備金の比率です。 預金乗数は、積立要件比率の逆数です。

預金乗数は、銀行が顧客からの日々の引き出し要求を満たすのに十分な現金を持っていないというリスクを最小限に抑えます。 その準備率は、貸し出しまたは投資する必要がある金額も決定します。

デポジット乗数は、デポジット乗数比として表されることもあります。これは、必要な準備率の逆数です。 たとえば、必要な準備率が20％の場合、預金乗数率は80％です。

お金の乗数

マネー乗数は、銀行システムへの追加準備金の注入から最終的に生じるマネーサプライの増幅された変化を反映します。 ただし、銀行は余分な準備金を保持する傾向があり、銀行の顧客はチェック可能な預金の一部を貯蓄預金または現金に変換する傾向があるため、お金の乗数はより基本的な預金の乗数とは異なります。 銀行が留保する必要のないお金は、資金調達ローンに振り向けられ、借りた資金は最終的に他のクライアントの預金口座に振り込まれます。 作成された新しい預金または新しいお金の合計額は、マネー乗数の式を使用して取得できます。

マネー乗数は、金利に影響するマネーサプライを決定するため、マクロ経済学では重要です。 また、金融政策と銀行セクターの安定性に影響を与えるため、銀行業においても重要です。

特別な考慮事項

銀行は通常、連邦準備銀行によって設定された最低準備要件を超えて過剰準備を保持します。 これにより、チェック可能な預金の数と作成されるお金の総供給量が減少します。

借り手は銀行ローンから受け取ったお金のすべてを使うわけではありません。 もしそうなら、そして銀行が最低準備要件を超えてあらゆる可能なドルを貸し出した場合、預金乗数とお金乗数は正確に同等に近いでしょう。 実際には、借り手は通常、お金の一部を貯蓄預金に振り替えます。 銀行が過剰な準備金を維持するように、これは作成されるマネーサプライと結果として生じるマネーマルチプライヤーの数値を制限します。 同様に、チェック可能な預金の通貨への変換は、システムからいくらかの預金と準備金を取り除くことにより、お金の乗数を減らします。