クリエイティブアカウンティングとは何ですか？
創造的な会計は、必要な法律や規制に従うが、それらの基準が達成しようとするものから逸脱した会計慣行で構成されています。 創造的な会計は、会計基準の抜け穴を利用して、会社のより良いイメージを誤って描写します。 創造的な会計慣行は合法ですが、彼らが悪用する抜け穴はしばしばそのような行動を防ぐために改革されます。
クリエイティブアカウンティングの仕組み
公会計の主な利点は、投資家が競合企業の財務状態を比較できることです。 しかし、企業が創造的な会計にふけるとき、彼らはしばしば彼らの財務が提供する情報の価値をゆがめます。
創造的な会計士は、会社の利益のために数字を微調整する奇妙で斬新な方法を常に見つけます。 彼らの目標は、会社を可能な限り成功し、利益を上げるようにすることであり、時には彼らは真実をひねりながらこれを行うことになるでしょう。 会計に灰色の領域が見つかった場合、誤解を招く投資家を生み出したとしても、それが悪用される可能性があります。
巻き込まれると、一晩で会社の評判が台無しになります。 ただし、一部の管理チームはそのリスクを実行する意思があり、ウォール街または年末の財務目標の短期的な期待を満たせないことが株価に大きな悪影響を与える可能性があるため、創造的な会計の使用を容認しています。
また、より魅力的な数字は、取締役のより高いボーナスにつながり、貸し手が会社に融資をするよう説得し、売却の際に会社の評価を膨らませることができることを覚えておく価値があります。
重要なポイント
- クリエイティブアカウンティングは、会計基準の抜け穴を利用して会社のより良いイメージを誤って描写します。投資家は常に懐疑的であり、不正行為の兆候については財務諸表を上から下に読む必要があります。
創造的な会計の種類
創造的な会計のトリックは性質が異なり、それらを規制する規制が変化するにつれて一貫して進化します。 一般的な手法の例を次に示します。
- 収入の過大評価：収入を人為的に増加させようとする公開企業が使用する最も一般的な手法の1つは、早期に収入を認識することです。 収益の認識は、企業が製品を提供したりサービスを実行する前に売上を認識することができる会計方法です。 悪用される可能性があります。 減価償却費の引き下げ：企業はしばしば、資産を一発で消費するのではなく、資産のコストを分配します。 これらの項目の年間費用を削減する方法には、資産の耐用年数の推定を延長すること、または想定される残存価額を増やすことが含まれます。 費用の延期：仕入先への支払いや家賃などの当期費用の記録を後期に延期すると、当期利益が見やすくなります。 偶発債務のマスキング ：発生する可能性のある潜在的な負債を記録せず、その費用がどれだけかかる可能性があるかを過小評価すると、純利益または株主資本が増加する可能性があります。 年金債務の過小評価 ：年金債務は将来発生するため、年金債務は容易に操作できます。会社が生成した推定値を使用して、それらを説明する必要があります。 在庫操作 ：在庫は、製造されたがまだ販売されていない商品の価値を表します。 在庫の価値を過大評価すると、実際の在庫および販売レベルが一定であると仮定すると、売上原価が過小評価され、したがって、人為的に純利益が増加します。
創造的な会計の実世界の例
Laribee Wire Manufacturing Co.は、在庫操作の良い例を提供しています。 銅線メーカーは、1980年代後半に問題のある建設業界への販売が行き詰まり、大規模な買収により巨額の負債が残されたため、問題を抱えていました。 Laribeeはファントムインベントリを記録し、肥大化した値で他のインベントリを運び、銀行に1億3, 000万ドルを貸し出すよう説得しました。 同社は、650万ドルの損失を出した期間の純利益300万ドルを報告しました。
その後、Enron Corpがあります。1990年代には、エネルギー、商品、サービスの会社があらゆる種類の非倫理的な会計慣行に従事していました。 2001年の破産申請の前に、負債を隠し、損失を控えめにして、さまざまな財務数値を操作して収益性の錯覚を作り出しました。
WorldComスキャンダルは、詐欺につながる創造的な会計のもう1つの注目すべき例です。 収益性の低下を隠すために、同社は費用を投資として記録することにより、純利益とキャッシュフローを増大させました。 費用を資本化することで、2001年に約30億ドル、2002年第1四半期に797百万ドルの利益を誇張し、純損失ではなく14億ドルの利益を報告しました。
特別な考慮事項
アナリスト、資産運用会社、および金融ジャーナリストは、上記のスキャンダルの多くを目にすることができず、疑わしい会計慣行を見つけることは必ずしも容易ではないことを証明しました。 しかし、それは投資家が座って何もしないという意味ではありません。 懐疑的であり、経営陣が強調することだけに焦点を当てるのではなく、財務諸表をもう少し詳しく読むことは、疑わしい活動を検出するのに大いに役立ちます。
良い出発点は、会社の脚注を注意深く読み、監査人の信頼性を評価し、数字の異常な変動に注意を払うことです。
