米国と中国の間の貿易緊張の高まり、経済、抑制された技術セクターなどに下向きの圧力をかけるさまざまな地政学的な力の話で、多くの市場アナリストが2019年に向かう景気後退の可能性に備えていることは驚くことではありません。 S&P 500は、2018年12月17日オープンの時点で約3.7％下落しています。
3.7％は景気後退ですが、それが本格的な不況に変わった場合、多くの投資家がパニックになる可能性があります。 多くではあるが、すべてではない。 適切に準備された人々は、景気後退の下降に耐えるだけでなく、不況期を乗り越えて長期的に利益を上げる可能性が高くなります。 上場ファンド（ETF）の世界は、市場が下落したときに投資を成功させるための十分な機会を提供します。 それにもかかわらず、投資家はリスクを軽減し利益の可能性を最大化するために慎重に計画する必要があります。
バイアンドホールドがもう切断しない理由
2019年に向けて、一部のアナリストは、米国の富の3分の2以上が退職者または定年に近づいている人々の手にあると推定しています。 CMG Capital Management Groupによると、日常の投資家が日常的に市場の短期的なtwist余曲折を乗り越えてIRAまたは401Kに投資する従来のバイアンドホールド戦略は、高齢投資家にとってそれを削減する可能性は低いです。 その理由は次のとおりです。
現在60代と70代にいる投資家は、市場の低迷で失われた資金を再建する時間がないでしょう。 CMGキャピタルが指摘するように、1999年の景気後退の後、ダウの一部の投資家は、失われた富を取り戻すのに12年以上かかりました。 不況によって引き起こされる潜在的な損失を軽減するために何ができますか？ CMGキャピタルは、潜在的なアップサイドを可能にしながらダウンサイドを最小限に抑えるために、「すべてに200日移動ストップロス平均」を置くことを推奨しています。 特に、個人が市場の回復を待つ時間がない場合です。
ETFが景気後退にどのように役立つか
ETFは、景気後退を乗り切るのに役立つツールの1つです。 ただし、過去1年間でほぼすべてのS&P 500セクターが減少しているため、投資家が戦略とアプローチに関してはどこを転換すべきかを知ることは困難です。 CMGキャピタルは、現時点で株式への全体的なエクスポージャーを減らし、リスク管理を可能にするロング/フラット戦略を活用することを提案しています。
上記の戦略を採用する投資家に役立つ可能性のあるETFには、Invesco S&P MidCap 400 Equal Weight ETF（EWMC）が含まれます。 今年、S&P 500のパフォーマンスは全般的にかなり低下していますが、ユーティリティセクターは例外です。 2018年12月17日の時点で、ヴァンガードユーティリティETFは年初から約9.5％を生み出しています。 ETF投資家が念頭に置くべき最も重要なことは、株式エクスポージャーと債券およびその他の戦略とのバランスを取ることの潜在的な利点です。
感情ではなく、ルールに従って投資する
不況のときでも、自分で設定したルールを守ることが重要です。 CMGキャピタルは、200日間の移動平均に従うことを推奨します。この数値がローカライズされた高値から0.5％低下した場合、財務省証券に焦点を当てた製品にシフトします。 同様に逆も当てはまります。平均が現地の安値から0.5％上昇した場合、シフトバックします。 もちろん、投資家が採用する個々の戦略は、その投資家の目標と展望に依存します。 ただし、ETFを含むかどうかにかかわらず、適切な計画を立てることは不可欠です。 計画に従うことにより、投資家は感情が意思決定に影響を与えないようにする可能性が高くなります。
