はい、リスクとリターンの間に正の相関関係（両方が同じ方向に移動する2つの変数間の関係）があります。1つ重要な注意事項があります。 より大きなリスクをとることがより大きな利益をもたらすという保証はありません。 むしろ、より大きなリスクを取ると、より多くの資本が失われる可能性があります。
より正確な記述は、リスクの 量 と返品の 可能 性の間に正の相関があるという こと です。 一般的に、リスクの低い投資ほど利益の可能性は低くなります。 リスクの高い投資ほど利益の可能性は高くなりますが、損失は大きくなります。
重要なポイント
- リスクとリターンの間には正の相関関係があります：リスクが大きいほど、利益または損失の可能性が高くなります。投資家は、ポートフォリオを構築する際に個人のリスク許容度を理解する必要があります。
リスクと投資
投資に関連するリスクは、スペクトルに沿っていると考えることができます。 低リスクの目的には、利回りの低い短期国債があります。 スペクトルの中央には、賃貸不動産や高利回りの負債などの投資が含まれる場合があります。 リスクの高い分野は、株式投資、先物、オプションを含む商品契約です。
さまざまなレベルのリスクを伴う投資がポートフォリオにまとめられ、ボラティリティと損失の可能性を最小限に抑えながらリターンを最大化します。 現代のポートフォリオ理論（MPT）は、統計的手法を使用して、特定の収益率に対して最小のリスクをもたらす効率的なフロンティアを決定します。 この理論の概念を使用して、資産は標準偏差や相関などの統計的測定に基づいてポートフォリオに結合されます。
リスクとリターンのトレードオフ
投資で発生するハザードと投資のパフォーマンスとの相関関係は、リスクとリターンのトレードオフとして知られています。 リスクとリターンのトレードオフは、リスクが高いほど報酬が高いことを示します。逆も同様です。 この原則を使用すると、低レベルの不確実性（リスク）は潜在的なリターンが低く、潜在的なリターンが高い不確実性のレベルが高いことに関連付けられます。 リスクとリターンのトレードオフによれば、投資されたお金は、投資家がより高い損失の可能性を受け入れる場合にのみ、より高い利益をもたらすことができます。
投資家は、リスクとリターンのトレードオフを意思決定の重要な要素の1つと考えています。 また、ポートフォリオ全体を評価するためにも使用します。
リスク許容度
投資家は、資産のポートフォリオを構築する際に、個々のリスク許容度を理解する必要があります。 リスク許容度は投資家によって異なります。 リスク許容度に影響する要因には次のものがあります。
- 退職までの残り時間ポートフォリオの規模失われた資金を置き換える将来の収益の可能性他の種類の資産の存在：自宅の資産、年金制度、保険契約
リスクとリターンの管理
リスクとリターンの関係を分析し、定量化しようとする公式、戦略、アルゴリズムが豊富にあります。
SFRatioとしても知られるロイの安全第一基準は、特定のレベルのリスクに対して最低限必要なリターンを設定する投資決定へのアプローチです。 その式は、ポートフォリオの最小必要利益を得る確率を提供します。 投資家の最適な決定は、SFRatioが最も高いポートフォリオを選択することです。
別の一般的な尺度は、シャープレシオです。 この計算では、資産、ファンド、またはポートフォリオのリターンを、リスクのない投資のパフォーマンス、最も一般的には3か月の米国財務省法案と比較します。 シャープレシオが大きいほど、リスク調整後のパフォーマンスが向上します。
