正式にUniform Investment Adviser Law Examとして知られるSeries 65は、個人の知識と能力をテストし、投資の分野でクライアントに助言し、一般的な金融概念を議論するように設計されています。 金融、経済、投資についての基本的な理解があれば、大きなスタートを切ることができますが、さまざまな法律や規制もカバーされているため、勉強が難しくなります。
シリーズ65が必要なのは誰ですか？
多くの金融会社は、投資のアドバイスを提供するために登録代理人を必要とします。 シリーズ65は、受験者の財務概念の理解度をテストし、投資アドバイスを提供し、そのための料金を請求する資格を与えます。 ほとんどの州の証券規制当局は、シリーズ65を投資顧問代表（IAR）になるための最小要件として設定しています。
登録投資顧問会社（RIA）は、これらの代表者が現在および潜在的なクライアントと対話することを要求しています。 あなたが現在金融アドバイザリーのポジションでのキャリアを探しているなら、シリーズ65はあなたの履歴書の資産になるかもしれません。 まだお持ちでない場合は、採用後に取得する必要がある場合があります。 テストは、認定ファイナンシャルプランナー（CFP）やチャータード投資カウンセラー（CIC）などのより包括的な指定および証明書よりも難しくありません。
シリーズ65を必要としないのは誰ですか？
他の証明書とライセンスは、シリーズ65の代わりに十分なトレーニングとみなされ、この試験の受験者から免除されます。 たとえば、認定ファイナンシャルプランナー（CFP）の認定、チャータードファイナンシャルアナリスト（CFA）の指定、チャーターファイナンシャルコンサルタント（ChFC）、パーソナルファイナンシャルスペシャリスト（PFS）、またはチャータード投資カウンセラーがいる場合、ほとんどの州ではシリーズ65が免除されます（CIC）。
また、シリーズ7およびシリーズ66のライセンスを保持している場合、ほとんどの州は適切なトレーニングとしてこれを受け入れ、シリーズ65の試験は必要ありません。 まれに、代表者がSeries 65試験の免除を申請して投資アドバイザーの代表者になることもできますが、この分野での15〜20年の経験が必要になる場合があります。 試験を管理している金融業界規制当局（FINRA）で良好な状態にある必要があり、免除の資格があることを確認するために州の規制を常に確認する必要があることに注意することが重要です。
適格性
シリーズ65試験を登録して受験するために、FINRAメンバーファームに雇用されたり、スポンサーになっている必要はありません。 登録時に記入する必要があるフォームに影響します。スポンサーの場合、フォームU4を記入して送信する必要があります。 そうでない場合は、フォームU10に記入する必要があります。 どちらもFINRAのWebサイトで電子的に行うことができます。 この試験は最も基本的な試験の1つであり、資格を得るために他の前提条件を必要としません。
登録後、再登録が必要になるまで120日間の試験を受けることができます。 これは試験期間と呼ばれます。 失敗した場合、30日待ってから再受験できます。 ただし、3回失敗すると、180日間待つ必要があります。その後、再度登録できます。 受験者が受験できる試験の数に制限はありません。
シリーズ65試験の内容
試験はクローズドブックで、次のようなトピックを扱います。
- 経済およびビジネス情報 （14％）：景気循環、財務報告、リスクの種類投資ビークルの特性 （24％）：債券、株式、その他の証券を含む投資の種類、およびこれらのクライアント投資の推奨事項と戦略の評価（31 ％）：顧客の種類、税務上の考慮事項、顧客プロファイルの作成とリスクの理解の適用、およびポートフォリオ理論法律、規制、ガイドライン （31％）：連邦証券法、規制、倫理的行動
候補者は130の質問と10の事前テスト質問に回答し、制限時間は180分です。 電子的に行われ、試験の直後にスコアが表示され、各セクションのスコアの内訳が示されます。 合格するには、候補者は少なくとも72％を獲得する必要があります。これは130のうち94の正解です。
