ダウンボリュームとは
取引量の減少は、取引量の増加に伴い証券の価格が低下したときに発生します。 取引量の減少は、取引量の減少とも呼ばれる取引シナリオです。
これは音量を上げると対照的です。
重要なポイント
- 取引量の減少は、取引量の増加または増加に伴って証券の価格が下落する状況です。取引量の減少は、修正または弱気市場へのトレンドのシフトを示す場合があります。実際、価格はセンチメントの長期的な変化を示す可能性があります。
ダウンボリュームについて
取引量の減少とは、在庫に悪影響を与える大量取引を指します。 ダウンボリュームは、ボリュームが大きくなるとセキュリティの価格が上昇するアップボリュームの反対です。 取引量の減少は弱気取引を示し、取引量の増加は強気取引を示します。
証券の価格が下がったが、取引量が少ない場合は、真のベアターンとは別に他の要因が働いている可能性があります。 たとえば、一部のマーケットメーカーや他の参加者が休暇中に出て、通常より流動性が低下したり、買い手が入札を入力する前に価格がわずかに下がるのを待っています。 いずれにせよ、取引量の減少は、取引量の増加とともに価格が下落し、価格の下落を確認する条件を反映しています。
ノイズトレーダーは、大量の取引に大きく貢献する傾向があります。 特定の状況では、株式が公開されたばかりの企業内の前向きな展開で上昇している可能性があります。 ニュースが予期していなかった場合、株式が修正されて上昇し、機関投資家と個人投資家の両方から大量の取引が発生する可能性があります。 多くの場合、これらの投資家はトレンドを追跡し、感情的な感情に基づいて大きく取引するため、ノイズトレーダーは大量取引の日に大きく貢献します。
ほとんどのテクニカルアナリストおよび機関投資家は、投資を検討している証券の量に従います。 ボリュームの急上昇は通常、注目に値する重要な市場の触媒によって引き起こされます。 多くのテクニカルアナリストは、出来高は強気または弱気の方向への価格ブレイクアウトのシグナルになる可能性があると考えています。
ボリューム
ボリュームは、証券の価格に影響を与える市場要因の1つです。 ボリュームは、指定された期間に取引された証券の株式数によって定義されます。 一般的に、トレーダーは日ごとに証券のボリュームを監視し、価格が下落する日をボリュームの日として参照します。
ボリュームに影響を与える可能性のある要因がいくつかあります。 取引量減少日は、通常、株価に関するネガティブなニュースや、株価に間接的に影響を与えるニュースの影響を受けます。 予想よりも低い収益レポートまたは企業の販売、管理、または管理の決定に関する否定的なニュースは、売却と呼ばれるものの大量の取引を引き起こす可能性があります。
セルオフでは、ボリュームトレーディングの大半がマイナスになります。つまり、投資家は価格に対してマイナスの影響を与える買いと買いを急速に売ります。 一般的に、取引量の多い日は、企業に関する注目度の高いニュースがリリースされた場合により頻繁に取引する傾向のある非専門トレーダーであるノイズトレーダーの影響を大きく受ける可能性があります。 ノイズトレーダーからの取引は、必要以上に劇的なマイナスの影響を株式に与え、時には売れ過ぎから買いの機会を生み出します。
トレーダーが量を解釈し、それが証券の価格に与える影響を理解するために見ることができるいくつかの指標があります。 最も一般的な3つの指標は、ボリューム加重平均価格（VWAP）、ポジティブボリュームインデックス（PVI）、およびネガティブボリュームインデックス（NVI）です。
ボリューム加重平均価格は、次の計算の移動平均から引かれたトレンドラインです。
VWAP =（買った証券株x証券株価格）/買った証券株
ボリュームが価格に与える影響を監視するトレーダーは通常、VWAPクロスを監視します。 VWAPクロスがマイナスに急上昇し、証券のろうそく足パターンを横切ると、それは量販の兆候です。 このパターンが検出された場合、それは証券の価格の弱気トレンドの早期指標になります。 トレーダーは通常、価格の下落を利用して販売することにより、このシグナルから利益を得ようとします。
PVIおよびNVI
ポジティブおよびネガティブボリュームインデックス（PVIおよびNVI）は、投資家が市場取引ボリュームの影響の一部を認識できるように、1930年代にPaul Dysartによって最初に開発されました。 その後、計算が個々の証券に拡大された後、1970年代にPVIとNVIの人気が高まりました。
PVI：現在の音量が前日の音量より大きい場合、PVI =前のPVI + {x前のPVI}。 現在の音量が前日の音量より低い場合、PVIは変更されません。
NVI：現在の音量が前日の音量より小さい場合、NVI =前のNVI + {x前のNVI}。 現在のボリュームが前日のボリュームよりも大きい場合、NVIは変更されません。
これらのインデックス値は、取引量によって価格がどのように変動するかについての洞察を提供します。 ボリュームの増加傾向では、ボリュームが増加するにつれてPVIの傾向が高くなります。 したがって、強気のボリューム取引で利益を得ようとする投資家は、PVIを潜在的な価格シグナルの指標の1つとして使用できます。
