絶対収益指数とは
絶対収益指数は、投資に対する絶対収益を測定するために設計された株価指数です。 インデックスは、個々のヘッジファンドのパフォーマンスをヘッジファンド市場全体と比較するために作成されました。 これは、他の5つのインデックスで構成される複合インデックスです。
絶対収益指数の分析
投資家は絶対収益指数を使用して、あるヘッジファンドを別のヘッジファンドと比較できます。 ヘッジファンドの性質と、利益を得るために使用するさまざまな戦略により、成功はファンドごとに異なる場合があります。 ヘッジファンドはほぼすべてに投資できるため、収益に基づいてファンドを比較する機能がさらに複雑になります。
リスクプロファイルは、投資家が1つのファンドを別のファンドと比較したい別の場所です。 一部の投資ファンドに関連するリスクにはさまざまな層があります。 1つのファンドの投資収益率がより高い場合もありますが、リスクは高くなる可能性があります。 投資が報われると利益は高くなりますが、そうしないと投資家は損失が大きくなる可能性があるため、この追加リスクは有益です。
ヘッジファンドの絶対収益指数により、投資家は特定の投資が市場全体に積み重なるため、各取引の複雑な詳細を選別することなく特定の投資の成否を容易に識別できます。 絶対収益指数は、ヘッジファンド市場を扱う場合にのみ役立ちます。 ミューチュアルファンド、株式、債券を含む他の市場には、製品を比較し、利益とリスクを決定するための個別のメトリックシステムがあります。
絶対リターンインデックスへの追加メトリック
一部のヘッジファンドには、成功と見なされるために達成しようとしているベンチマークまたはパフォーマンス標準があります。 他のものは、彼らが提供することを目指している設定されたレートを持っています。 たとえば、12か月にわたる20％のリターンは、不動産に多額の投資を行うファンドにとって非常に成功していると見なされる場合があります。 この同じ収益は、外貨に投資するファンドにとっては縁起の良いものではありません。
投資家に対するその他の考慮事項には、投資可能な資金資本の量とヘッジファンドの管理に関連する費用が含まれます。 ヘッジファンドマネージャーは、これらのさまざまな指標を確認し、投資家が投資に最適な市場について助言することができます。 長期的な目標と利用可能な資本によっては、ヘッジファンドは誰にとっても最良の投資ではないかもしれません。
ヘッジファンドには多くの複雑な要素があるため、投資家が考慮する追加のリスクがあります。 これらのリスクには、資金を長期間拘束する必要があること、単一のベンチャーに多額の資金を投入すること、ほとんど分散を行わないこと、借金の使用が含まれます。 これらはすべてリスクを高めますが、報酬も増やす可能性があります。
