ウェルズ通知とは
ウェルズ通知は、違反が発見された場合に完了した調査を個人および企業に通知するために規制当局が発行する通知です。 それは通常、手紙の形を取り、発見された違反の広範な性質と、受信者に対して開始される執行手続きの性質の両方を受信者に通知します。 ウェルズの通知は、1972年にSECの執行慣行とポリシーをレビューするために当時のSEC会長ウィリアムJ.ケーシーによって設立され、ジョンウェルズが議長を務めたウェルズ委員会にちなんで命名されました。
Wells Noticeの分解
ウェルズ通知の受信とは、SECがそこに記載されている個人または企業に対して民事訴訟を起こす可能性があることを意味し、そのような個人または企業にそのような訴訟を起こさない理由に関する情報を提供する機会を与えます。 2011年から2013年の間にウェルズ通知を受け取った人の約80％は、後に証券法違反の罪に問われました。
ウェルズ通知への対応
ウェルズ通知を受け取った後、受信者は、SECの執行手続の被告候補が、事件に関係する意思決定者に直接、自分たちの半分で話す機会を得ることができます。 ウェルズ通知に対する被告候補者の応答は、ウェルズ提出として知られてい ます。 被告候補者は、法定報告書の形式をとるWells Submissionを行う30日以内に、被告候補者に対して告訴を行うべきでない理由を証明するために事実と法的両方の議論を含める必要があります。
ウェルズの提出とその内容は公開情報であり、その結果、ほとんどの証券法の弁護士は、そのような提出を行うことは、将来の被告の最善の利益とは限らないことを助言する場合があります。 Wells Submissionで申し立てられたものはすべて、執行手続において被告に対して使用できます。 また、被告に対して提起された他の民事訴訟において被告に対して召喚状および使用することもできます。
