目次
- 適切なポートフォリオミックスを維持する
- 手持ちの現金を持っている
- 出金について規律を守る
- 感情を引き継ぐな
- ボトムライン
アメリカが401（k）sやその他の確定拠出型退職金口座に依存するようになったことは、両刃の剣のようなものです。 一方では、年金運用会社ではなく投資家が資金の投資方法を決定するため、後年に必要な資金をより細かく制御できます。
しかし、ほとんどの投資家がキャリアが終了すると、確定給付年金からの予測可能な収入の流れに頼ることができる時代は過ぎ去りました。 市場が間違ったタイミングで間違った方向に進んだ場合、それは何年も苦労して稼いだ貯金を失うことを意味する可能性があります。
長期投資に関しては、ある程度の慎重さが長所です。 それが到着する前に次の弱気市場を計画している人々は、ショックを吸収し、彼らの現在のライフスタイルを維持するためにより良い立場にあります。
市場の避けられない変動から巣の卵を守るために今できることは次のとおりです。
重要なポイント
- 退職が近づくにつれて市場が不安定になると、それは長年の勤勉な退職計画にダンパーをかけ、不安を生じさせる可能性があります。年齢が上がるにつれて、ポートフォリオは市場を乗り切ることができるより保守的な投資にシフトし、手も成長するはずです。不況の最中に引退したとしても、撤退計画に真beに取り組み、感情に判断力を曇らせないでください。
適切なポートフォリオミックスを維持する
リスクを軽減するためにできる最も重要なことは、ポートフォリオを多様化することです。 一部の投資家は、ミューチュアルファンドで貯蓄をすることは、彼らが良い状態にあることを意味すると考えています。 残念ながら、それほど単純ではありません。
すべての投資家が採用すべき多様化には、2つの重要なタイプがあります。 1つ目は資産配分です。 それは、各資産クラスの量です-株式、債券、またはマネーマーケットファンドのような「現金同等物」のいずれであっても、あなたが所有します。
原則として、引退に近づくにつれて、よりリスクの高い保有株（小型株など）へのエクスポージャーを減らしたいと考えています。 これらの証券は、ハイグレード債やマネーマーケットファンドよりも変動しやすい傾向があるため、経済が南下するときに投資家を大きな穴に入れることができます。 高齢者は、若年労働者とは異なり、在庫が打撃を受けたときに回復を待つ時間が足りません。
そのため、ファイナンシャルアドバイザーと協力して、年齢や投資の目的に最適な資産配分を決定することが重要です。 資産カテゴリは時間の経過とともにさまざまな割合で増減するため、アカウントのバランスを定期的に調整して、配分の一貫性を保つことをお勧めします。
株式の55％と債券の45％のポートフォリオを所有しているとします。 株は素晴らしい年であり、これらの利益のために、彼らは今あなたの口座の60％を構成すると仮定します。 リバランスとは、株式の一部を売却し、全体的なリスクプロファイルを維持するのに十分な債券を購入することです。
市場の変動から退職金を保護する
「債券ファンドのあるポートフォリオを持つことで、市場のボラティリティを相殺できます。 同時に、十分な量の株式資金が元本と相殺のインフレを維持するのに役立ちます」と、コロラド州デンバーのクレドウェルスマネジメントのMBAダニエルシューテ氏は述べています。
他のタイプの多様化は 、 各資産カテゴリ 内で 発生 し ます。 ポートフォリオの50％が株式専用である場合は、大型株と小型株の間、および成長志向のファンドと価値志向のファンドのバランスが取れていることを確認してください。 ほとんどのアドバイザーは、米国の経済不況の打撃を和らげるために、国際的な資金にもある程度のエクスポージャーを持つことを提案しています。
すべての債券が平等に作成されるわけではないことに注意してください。 たとえば、「ジャンク債」として知られる信用格付けの低い企業の負債は、高品位債よりも株式市場のパフォーマンスと密接に相関しています。 したがって、後者はアカウントの株式に対するより良いカウンターウェイトです。
「金融業界の私たちの多くは、資産クラスの「キルト」に精通しています。特定の年にどの資産クラスが最高のパフォーマンスを発揮したかを示すすべての色付きボックスの画像です。 まあ、それは理由のためにキルトと呼ばれています…さまざまな色-資産クラス-は年々場所中に散らばっています！ たとえば、新興市場は2007年にトップに、2008年に最下位に、2009年にトップに戻りました。過去10〜15年以内に、多くの異なる資産クラスがトップの座にありました。 、CFP®、バーガーウェルスマネジメント、ジョージア州ピーチツリーシティ。「この「パターン」の欠如により、いわば、なぜ誰がどれを上回るかを予測しようとするのでしょうか？ これは、多様化の重要性をクライアントに説明する1つの方法です。」
目標は、歴史的にまったく同時に上下しない資産を適切に組み合わせることです。
手持ちの現金を持っている
すでに退職している人は、微妙なバランスをとる行為を維持する必要があります。 資産の残存から保護するために、ほとんどのファイナンシャルプランナーは、少なくとも一部の株を保有することを提案します。
同時に、退職者は若い投資家のように長い期間を持たないため、投資にもっと注意を払う必要があります。 経済不況に対する保護策として、一部の投資専門家は、短期債券、預金証書、財務省証券などの現金または現金同等物で最大5年分の費用を維持することを提案しています。
「退職すると、費用のほとんどは比較的安定しているはずです。 ただし、場合によっては、予想外に多額の費用が発生する可能性があります。 これが発生した場合、より多くの時間を費やしてもそれを補うことはできません。 あなたの貯蓄に浸して、これらの費用に対処する必要があります。 マサチューセッツ州レキシントンにあるイノベーティブアドバイザリーグループのウェルスマネージャーであるカークチショルムは、次のように述べています。
インフレ率が上昇し、購買力に食い尽くされるのではないかと心配している場合は、「現金同等物」の一部を財務インフレ保護証券（TIPS）の形にすることを検討してください。 これらの証券の金利は固定されていますが、額面価格は消費者物価指数とともに増加します。 したがって、インフレ率が年間4％に達した場合、投資はそれとともに成長します。
「TIPから適切なレベルの現在の収入を得ることができれば、インフレ調整コンポーネントは元本の購買力をそのまま維持します。 ただし、TIPをプレミアムで購入し、デフレ期間に入った場合、将来のインフレ調整はマイナスになる可能性があることを忘れないでください」と、ステラJ.アリツ
出金について規律を守る
簡単に言えば、より多くのお金を奪い去るほど、弱気市場が発生した場合にあなたはより良いポジションになります。 これは簡単に聞こえるかもしれませんが、退職者が多すぎると退職に費やされ、必死になって投資の決定が下されてしまいます。
解毒剤：あなたの支出習慣の規律。 ほとんどの専門家は、持続可能なライフスタイルを維持するために、退職後1年目にあなたの資金の3％から5％だけを引き出すことを提案しています。 そこから、インフレに対応するために年間引出しを調整できます。 したがって、最初の年に月に2, 000ドルを引き出せ、消費者価格が毎年3％上昇すると判断した場合、2年目までに割り当ては2, 060ドルに増加します。
引き出し手当を計画することにより、請求書を支払うためだけに大量の資産を火災販売価格で清算する必要がなくなります。 「退職者の過ちは、多くの場合、早期に退職資産を取り過ぎて、市場が苦戦しているときにパニックに陥ることに起因します。 MoneyCoachの創設者であるPatrick Traverse氏は、次のように述べています。 プレザント、SC
感情を引き継ぐな
退職のために貯蓄するときに避ける傾向がある場合、それは衝動性です。 株が急落すると、株を売って損失を減らそうとします。 しかし、ほとんどの場合、投資家は景気後退が順調に進んだ後に行動することを選択します。
物事が荒いときにコースを続ける方が良いでしょう。 定期的に巣の卵のバランスを調整している場合、実際に市場がダウンしているときに在庫を購入して、配分を抑えることができます。 低価格または低価格で購入することにより、最終的に市場が回復したときに利益を最大化する態勢が整います。
経済が順調に進んでいるとき、安定した手を握ることも同様に重要です。 引退のためにまだ貯蓄している場合は、401（k）が予想を超えたときに削減する衝動に抵抗してください。 市場には常に上昇と下降があります。 弱気市場に先立って予想を上回っている人は、常にフォールアウトを処理するより簡単な時間を持っています。
「ほとんどの人は、リスクを「何か悪いことが起こる可能性の大きさ」と考えています。 私は同意しない。 リスクとは、 予期し ない何かが発生する可能性の大きさであり、予期しないイベントも同様に良い可能性があります。 カリフォルニア州ビバリーヒルズのCrane Asset Management、LLCの最高投資責任者であるCFAのJohn R. Frye氏は次のように述べています。あなたはそれをヘッジするために高い代価を払うべきだという概念に陥るべきではありません。 2008年から2009年の素晴らしい市場を通じて（株式で）完全に投資されたままになった何十人もの引退したクライアントがいます。 彼らは皆、感謝している。」
ボトムライン
その性質上、経済は常に好景気と不況のサイクルを経験します。 規律あるアプローチを取り、ポートフォリオを多様化する投資家は、ほとんどの場合、次の弱気市場が発生したときに、より良いポジションにいます。
