マネーフローインデックス（MFI）とは何ですか？
マネーフローインデックス（MFI）は、資産の買われ過ぎまたは売られ過ぎの状態を識別するために価格と量を使用する技術的なオシレーターです。 また、価格のトレンドの変化を警告する相違点を見つけるためにも使用できます。 オシレーターは0〜100の間で動きます。
相対強度指数（RSI）などの従来のオシレーターとは異なり、マネーフローインデックスには、価格だけではなく、価格とボリュームの両方のデータが組み込まれています。 このため、一部のアナリストはMFIをボリュームウェイトRSIと呼んでいます。
重要なポイント
- 指標は通常、14期間のデータを使用して計算されます.80を超えるMFI読み取り値は買われ過ぎと見なされ、20を下回るMFI読み取り値は売られすぎと見なされます。 ）が最近の価格帯の高値または安値に近い。 インデックスの作成者であるGene QuongとAvrum Soudackは、買われ過ぎと売られ過ぎのレベルとして90と10を使用することを推奨しました。 これらのレベルに達することはめったにありませんが、そうなると、多くの場合、価格が方向転換の原因になる可能性があることを意味します。インジケーターと価格の相違は注目に値します。 たとえば、価格が下落または横ばいでインジケーターが上昇している場合、価格は上昇し始める可能性があります。
マネーフローインデックス（MFI）の式は次のとおりです。
。。。 マネーフローインデックス= 100−1 +マネーフローレシオ100ここで：マネーフローレシオ= 14期間ネガティブマネーフロー14期間ポジティブマネーフロー=ローマネーフロー=標準価格*ボリューム標準価格= 3High + Low + Close
ある期間から次の生のマネーフローに価格が上昇すると、正のマネーフローに追加されます。 価格がその期間を下回ったために生のマネーフローが負の場合、負のマネーフローに追加されます。
マネーフローインデックス（MFI）の計算方法
マネーフローインデックスを計算するには、いくつかの手順があります。 手作業で行う場合は、スプレッドシートを使用することをお勧めします。
- 直近の14期間のそれぞれについて標準価格を計算します。各期間について、標準価格が前の期間よりも高いか低いかをマークします。 これにより、Raw Money Flowが正か負かがわかります。その期間のTypical PriceをVolumeで乗算してRaw Money Flowを計算します。 期間が上昇したか下降したかに応じて負または正の数値を使用します（上記のステップを参照）過去14期間のすべての正のマネーフローを合計し、過去14期間の負のマネーフローで割ることにより、マネーフロー比率を計算します期間：ステップ4で見つかった比率を使用してマネーフローインデックス（MFI）を計算します。最後の14期間のデータのみを使用して、新しい期間が終了するたびに計算を続けます。
マネーフローインデックス（MFI）から何がわかりますか？
Money Flow Indexを使用する主な方法の1つは、分岐がある場合です。 発散とは、発振器が価格の反対方向に動いている場合です。 これは、一般的な価格トレンドの潜在的な反転のシグナルです。
たとえば、基になるセキュリティが上昇し続けている間に80の読み取り値を下回り始める非常に高いマネーフローインデックスは、下落への価格反転シグナルです。 逆に、潜在的なセキュリティが売り続けている間、読み取り値が20を超える非常に低いMFIの読み取り値は、上値への価格反転シグナルです。
トレーダーは、価格とMFIの複数の波を使用して、より大きな分岐も監視します。 たとえば、株価は10ドルでピークに達し、8ドルに戻ってから、12ドルに回復します。 価格は、10ドルと12ドルの2つの連続した高値を付けました。 価格が12ドルに達したときにMFIがより低くなった場合、インジケーターは新しい高値を確認していません。 これは価格の下落を予見する可能性があります。
買われ過ぎと売られ過ぎのレベルは、可能な取引機会を示すためにも使用されます。 10未満および90を超える移動はまれです。 トレーダーは、MFIが10を上回って長い取引を示し、90を下回って短い取引を示すことを監視します。
買われ過ぎまたは売られすぎの領域からのその他の動きも有用です。 たとえば、資産が上昇傾向にある場合、20を下回る（さらには30）下落し、その後再び上昇すると、プルバックが終了し、価格の上昇トレンドが再開している可能性があります。 同じことが下降トレンドにも当てはまります。 短期的な集会は、MFIを最大70または80に押し上げる可能性がありますが、それを下回った場合は、別の下落に備えて短期取引を開始する時間になる可能性があります。
マネーフローインデックス（MFI）と相対強度インデックス（RSI）の違い
MFIとRSIは非常に密接に関連しています。 主な違いは、MFIにはボリュームが組み込まれていますが、RSIには組み込まれていません。 ボリューム分析の支持者は、それが先行指標であると信じています。 したがって、彼らはまたMFIがシグナルを提供し、RSIよりもタイムリーに反転の可能性を警告すると信じています。 1つのインジケータは他のインジケータよりも優れているわけではなく、単に異なる要素を組み込んでいるため、異なるタイミングで信号を提供します。
マネーフローインデックス（MFI）の制限
MFIは誤った信号を生成する可能性があります。 これは、インディケーターが良い取引機会が存在することを示す何かをするが、価格が期待通りに動かず、結果として取引が失われる場合です。 たとえば、乖離によって価格が逆転することはありません。
また、インジケータは重要な何かについて警告を発しない場合があります。 たとえば、乖離が原因で価格が逆転する場合がありますが、すべての価格逆転に乖離が存在するわけではありません。 このため、トレーダーは他の形式の分析とリスク管理を使用し、1つのインジケーターだけに依存しないことをお勧めします。
