目次
- 銀行口座とFDIC
- 証券会社の口座とSIPC
- SIPC Insuranceの注意事項
- 銀行口座と証券口座の類似点
- 銀行口座と証券口座の違い
- あなたにとっての意味
- ボトムライン
金融の混乱の時代には、保有している金融商品/金融商品や銀行の破綻から保護されるかどうかを知ることが重要です。 過去10年間で、銀行と証券会社が提供する製品とサービスはより類似したものになりましたが、異なる製品に提供される規制と保険の保護には重要な違いがあります。 この記事では、この保護を提供する2つの機関、Federal Deposit Insurance Corporation（FDIC）とSecurities Investor Protection Corporation（SIPC）の類似点と相違点について説明します。 銀行が破綻した場合、これらの機関のいずれかが介入して損失を返済しますか？ 続きを読んで調べてください。
銀行口座とFDIC
FDICによって保護されているものを把握するために、銀行とブローカーの主な機能の違いについて少し考えてみましょう。 銀行の機能は、預金を受け取り、その預金を使用してローンを作ることです。 連邦準備制度の準備メカニズムを通じて、銀行は実際に、彼らが受け取る預金よりもはるかに多くを貸すことができます（乗数効果としても知られています）。 預金は現金の形で保持されます。 もちろん、預金証書（CD）を購入することもできますが、これは基本的にCDの購入者によるCDを発行する銀行へのローンです。
連邦預金保険公社（FDIC）は、連邦保険機関のアカウント所有者ごとに最大250, 000ドル（元本および利息）の預金（現金およびCD）を保証します。 （IRAの場合、保険金額は250, 000ドルになる場合があります。）これらの金額は、各銀行の各口座の不足分をカバーします。 たとえば、ジョーンズ夫人がXYZ銀行の個人口座と夫との共同口座を持っている場合、両方の口座は別々に補償されます。 さらに、彼女がさらに別の銀行にFDICで保険をかけたCDを持っている場合、そのCDも別途補償されます。
FDICは米国政府の独立機関ですが、その資金は、メンバー企業が支払う保険料とそれらの資金の収益から完全に成り立っています。 しかし、FDICは米国政府の完全な信頼と信用に支えられています。 1934年に設立されて以来、破綻した機関の預金者に対する被保険資金の損失はありませんでした。
証券会社の口座とSIPC
銀行はほとんどが預金とローンを扱っていますが、ブローカーは証券市場で主に仲介者として機能しています。 （証券会社も他の帽子をかぶっていますが、この議論は証券市場での最も単純な機能に限定します。）彼らの主な目的は、クライアントのために証券を売買することです。 この機能では、証券取引委員会（SEC）および事業を行うさまざまな証券市場によって厳しく規制されています。 最も重要な規制のいくつかは、純資本要件、顧客資産の分離と保管、およびクライアントアカウントの記録管理に関連しています。
証券投資家保護公社（SIPC）は、1970年に議会によって設立され、FDICとは異なり、機関でも規制機関でもありません。 代わりに、それはそのメンバーによって資金を供給され、その主な目的は、証券会社の失敗の場合に、通常は証券である資産を返すことです。
たとえば、ほとんどの株式は、実際には証券会社で物理的な形で保有されているわけではありません。 それらはSECが承認した預託機関または信託会社によって保持されています。 最も一般的には、これらはDepository Trust Company（DTC）によって電子形式で保持されます。 たとえば、財務省債の売買は完全に電子的であり、所有権の記録は財務省で実際に保持されます。 個人に債券や株の物理的な証明書を発行する昔は、これらの証券を電子形式で保持する方が簡単で安全であるため、急速に終わりを迎えています。 また、証券の売買時に証券会社間の取引の決済を促進します。
SIPCは、100, 000ドルの現金を含む、最大500, 000ドルの顧客アカウントの不足をカバーします。 このカバレッジは、証券会社が失敗したときに顧客の証券が欠落している場合にのみ有効です。 さらに、ほとんどの大手証券会社は、SIPCが保証する500, 000ドルをはるかに超える補助保険を維持しています。 各証券会社が維持している超過補償は異なるため、新しい口座を開設する際に質問する価値があります。
SIPC Insuranceの注意事項
SIPCがカバーしていない特定のものがあります。 FDICとは異なり、包括的カバレッジではありません。 カバーされていないもののいくつかが含まれます：
- 補足保険があるかどうか
ボトムライン
大規模な銀行および証券会社の破綻の事例は小さく、最近の数十年間、SIPC清算の事例はほとんどありませんでした。 特に2001年9月11日のニューヨーク市へのテロ攻撃以来、記録管理システムはより洗練され、保護の冗長性がより一般的になっています。 ただし、財政的破綻の可能性は残っており、資産を保有する企業の強さに関する基礎研究を行うことは、銀行であろうとブローカーであろうと、財務的に健全な慣行です。
