インポーズとは
賦課とは、資産または取引に手数料、賦課金、税金、または手数料を課す行為を指し、投資家の不利益を意味します。 手数料の賦課は、ほとんどの投資商品およびサービスで一般的な慣行であり、財政状態を早期に売却または撤退するための抑止力として使用される場合があります。
重要なポイント
- 「賦課」という用語は、投資家の不利益となる資産または取引に手数料、賦課金、税金、または手数料を課す行為を指します。投資家が新しい証券を購入したり、何らかの種類の料金が発生するような方法で資金を移動したりする前に、ほとんどの手数料を投資家に知らせる必要があります。取引ではなく、資産または保有の割合として年間ベースで徴収されます。
Imposeを理解する
小規模な個人投資家であろうと多国籍投資銀行（IB）であろうと、料金は避けられません。 ほぼすべての金融サービスには、取引の促進に役立つ当事者への支払いが含まれます。
ほとんどの手数料は、投資家が新しい証券を購入する前に、または何らかの種類の料金が発生する方法で資金を移動する前に、投資家に知らせる必要があります。 多くの手数料は取引時ではなく、資産または保有の割合として年間ベースで徴収されます。
投資家に課される手数料の種類
投資家はお金をさまざまな方法で働かせることができます。 投資顧問など、他の誰かに資本を完全に制御させることを好む人もいます。 他の人は、どの資産クラスに投資したいかを考えているかもしれず、そこからファンドマネージャーに委任して関連する証券を選択することを選択するかもしれません。 あるいは、完全に日曜大工（DIY）アプローチを選択し、証券会社の口座を通じて単独で投資する個々の株式を選択するタスクを引き受けるものもあります。
当然、投資家がより多くの決定を外部委託するほど、彼らは通常より多く支払う必要があります。 外部の専門知識はコストがかかりますが、それはソロに行くことが常にずっと安価な努力であると言うことではありません。
投資顧問
通常、他の誰かに資本を管理してもらいたい投資家には、管理されている総資産の割合が請求されます。 これらの料金は、アカウントとポートフォリオのサイズによって異なる傾向があり、税金控除可能なドルで部分的に賄われることがあります。
通常、手数料は四半期ごとに口座から引き落とされます。 つまり、投資アドバイザーが100, 000ドルの投資ごとに1.5％を請求した場合、その金額を管理下に置くクライアントは3か月ごとに375ドルを支払うことになります。
投資信託
ミューチュアルファンド、専門的に管理された投資手段で、多数の投資家からの資金を集めてポートフォリオを購入します。 証券の、実行するのにお金がかかります。 このルートをたどる投資家は、主に管理および管理手数料からなるこれらの営業費用を賄うためにチップを投入することが期待されています。 経費率（ER）と呼ばれるものを支払う。
投資信託の営業費用をファンド内のすべての資産の平均合計金額で割ることによって計算されるERは、すぐに支払われる請求書として提示されず、代わりに投資家が受け取るリターンから差し引かれます。 一部のミューチュアルファンドは、早期の引き出しの手数料と罰金、およびそれらを売買する際の手数料も追加します。
料金は、ファンドが投資される資産クラスのタイプとポートフォリオの実行に必要な管理レベルによって異なります。 たとえば、スモールキャップに投資するファンドは、大企業を専門とするファンドよりも高い手数料を課すことがよくあります。 当然のことながら、積極的に管理された車両も、インデックスファンドなどの受動的な車両よりも高額な料金を課しています。
ブローカー取引手数料
証券会社は、投資家が証券を売買するたびに取引手数料を課します。 通常5ドルから50ドルの範囲のこれらの料金は、投資家がより大きな取引を実行することを促し、定期的な活動に対して割引が提供される場合でも、ポートフォリオを定期的に調整することを再考する傾向があります。
特別な考慮事項
消費者は、銀行口座の現金を管理するだけで、いくつかの料金も課せられます。
銀行が課す手数料
2008年の金融危機以来、ますます多くの銀行が顧客口座と取引に手数料を課しています。 2010年のドッド・フランクウォールストリート改革および消費者保護法は、金融業界向けの多数の新しい規制と規則を導入し、銀行の顧客に対する手数料が増加しました。
ドッド・フランク法のダービン改正は、銀行がデビットカードを処理するために商人に請求する手数料に上限を設けました アカウント所有者の費用がさらに高くなります。 銀行は、ATM手数料によりこれらの構外銀行オプションの収益性が高まるため、現金自動預け払い機（ATM）にも手数料を課します。 多くの場合、ATMを所有する銀行は手数料を課し、顧客のデビットカードを発行した銀行は、別の銀行である場合、独自の手数料を課します。 これにより、一部の場所で合計11ドル以上のATM手数料が発生する可能性があります。
銀行が課す可能性のある他のタイプの手数料には以下が含まれます。
- 最低入金手数料入金返済手数料貸越手数料年間または毎月のメンテナンス費用早期口座閉鎖手数料紙の書類手数料紛失したデビットカード手数料返送郵便手数料報酬ポイントの引き換え手数料
連邦準備制度（FRB）によると、銀行は、顧客がオプトインした場合にのみ顧客にデビットカード取引の当座貸越手数料を請求できます。
500億ドル以上の資産を持つ大規模銀行は、小規模銀行よりも効率が低いため、最も多くの料金を請求します。また、共通の預金口座を維持するために、より多くの料金を支払う必要があります。 顧客は、小規模なコミュニティ銀行または信用組合との銀行取引により、ほとんどの手数料の賦課を回避することをますます選択しています。
