連邦貯蓄とローンとは？
連邦政府の貯蓄貸付機関は、歴史的に住宅ローンに焦点を合わせてきた一種のth約です。 これらの企業は通常、顧客が相互に所有する民間企業です。 ただし、公開取引も可能です。
連邦貯蓄とローンの仕組み
連邦政府の貯蓄とローンは、大恐pression以前に著名だった建物とローンの協会にルーツがあります。 前任者と同様に、S&Lは、中流階級の個人や家族が住宅ローンを利用できるようにすることに重点を置いています。
多くの建物とローンの協会は、相互に保持された機関でした。つまり、そのメンバーが所有しています。 彼らは主に組合員が組合の株式を購入することを約束し、その後家を購入するためにそれらの株式の価値に対して借りる権利を持っていたという株式蓄積モデルに依存していた。
しかし、これらの機関の多くが大恐duringの最中に苦労し始めたとき、フーバーとルーズベルト政権は業界をオーバーホールするために介入しました。 政府は、連邦の貯蓄とローンのチャーターを提供し、連邦住宅ローン銀行システムを確立して、これらの新しい（または少なくともブランド変更された）貸し手が十分な流動性を持つようにしました。
重要なポイント
- 大恐pression後の規制運動の結果として、連邦の貯蓄および融資機関が設立されました。 これらの事業体は、貯蓄や当座預金だけでなく、住宅ローンの低コストの資金調達に焦点を当てています。 貯蓄とローンの危機の 結果、 Thrift監督局は1989年から2011年までこれらの機関の規制を開始しました。2011年 以来、S&L預金はFDICによって保護されています。
連邦政府がチャーターしたS&Lの預金は、新しい連邦貯蓄貸付保険公社（FSLIC）によって保険されていました。
S&Lと銀行
連邦の貯蓄およびローン事業は、2つの方法のいずれかで運営されています。 相互所有モデルでは、S&Lは預金者と借り手によって所有されます。 あるいは、S&Lは、an約のすべての株式を所有する株主グループによって確立できます。
これは、通常、株主が選択した取締役会によって所有および管理される商業銀行とは異なります。 商業銀行は、提供する商品の点でもより多様化しています。 彼らの融資の多くは、企業や建設プロジェクト向けです。 また、クレジットカードや資産管理ソリューションなど、より幅広いサービスを消費者に提供することもよくあります。
対照的に、S&Lは住宅ローン市場により焦点を当てています。 法律により、彼らは商業ローンに資産の20％までしか貸与できません。 さらに、連邦住宅ローン銀行の融資を受ける資格を得るには、S&Lは、資産の65％が住宅ローンやその他の消費者関連資産に投資されていることを示す必要があります。
連邦貯蓄とローンの歴史
第二次世界大戦後のブームは、節約の影響のピークをマークし、S&Lの総数は1965年までに6, 071に達しました。預金口座で。 1970年代に金利が上昇したとき、消費者は資金を引き出し、より高い利回りを提供する勘定に入れるようになりました。 さらに、経済の停滞は、貯蓄者が融資を受ける資格のある借り手が少なくなったことを意味しました。
これらの課題に対処するために、立法者は1980年代初期にS&Lの規制を解除する法律を可決しました。 彼らは現在、例えば、より幅広い製品を提供し、より制限の少ない会計手続きを使用する能力を持っていました。 しかし、th約者の問題を軽減するのではなく、法律は、この10年の後半に誤った管理と詐欺の複数の事例に貢献するように思われました。 1990年までに、政府はS&Lの違法行為によりアメリカ国民に750億ドルもの費用がかかったと推定しました。
貯蓄ローン業界の破産の拡大に対応して、1989年に政府はより強力な監視を再構築し、Office約監督局を設立しました。 財務省の部門であるこの規制機関は、メンバーの貯蓄とローンの安全性と安定性の確保に貢献しました。 2011年に解散し、その機能は他の機関に組み込まれました。 貯蓄とローン預金は、連邦預金保険公社（FDIC）の保護下にあり、今日もそのままです。
S&Lは危機を乗り越えましたが、1960年代の天頂以来、有病率は著しく低下しました。 2018年12月31日現在、691のFDIC保険付貯蓄機関がありました。
