コアホールディングスとは
中核保有は、長期ポートフォリオの中心的な投資です。 ポートフォリオを構築する際には、中核保有者が信頼できるサービスと一貫したリターンの歴史を持つことが不可欠です。
投資家が使用する一般的な戦略は、S&P 500インデックスファンドなど、長期間にわたって市場全体を追跡する資産を保有することです。 次に、その資産を特定の株式または上場投資信託（ETF）で増強して、リスク調整後のリターンを高める機会を創出します。
これらの二次投資は、サテライトまたは非コア保有と呼ばれます。 彼らは、成長株またはアウトパフォームする市場の特定のセクターに焦点を当てています。 投資家が投資ポートフォリオの強力なコアホールディングを構築すると、ポートフォリオの他の領域でリスクを負う柔軟性が高まります。
重要なポイント
- コア保有は長期ポートフォリオの中心的な投資であるため、信頼できるサービスと一貫したリターンの歴史を持っていることが不可欠です。コア保有のコア保有はポートフォリオ全体を構成しません; 通常、特定のセクターまたは業界グループを対象とする二次投資と一緒に開催されます。
コアホールディングスの仕組み
十分に多様化されたポートフォリオの中核保有は、成長株のみで構成されるポートフォリオを上回る傾向があります。 一貫性と信頼性のある中核保有のポートフォリオは、経済のより安全なセクターでの安定した成長の恩恵を受けると同時に、非中核投資の成長機会を活用します。
中核保有の長期ポートフォリオを構築すると、投資がわずかしか含まれないため、監視および再調整も容易になります。 さらに、このタイプの戦略により、投資家は積極的に管理されているポートフォリオよりもボラティリティとドローダウンが少ないと期待できます。 これにより、税および取引手数料のリターンへの悪影響を制限できます。
典型的なコア保有投資
コア保有は、多くの場合、ダウ30やS&P 500などのインデックスファンドで構成されます。ポートフォリオの長期的なパフォーマンスを固定できる個別の株式もあります。 たとえば、Apple（AAPL）、Amazon（AMZN）、およびGoogle（GOOGL）はすべて過去10年間で良好に機能しており、今後数年間は競争力を維持する必要があります。
コアホールディングスのその他の属性
コア保有は、投資家のポートフォリオの長期的なパフォーマンスにとって重要です。 したがって、ポートフォリオのコア保有コンポーネントを構成する資産は、特定の特性を示す必要があります。 会社は、買い戻しまたは配当支払いを通じて過剰な利益を株主に再分配した実績が必要です。 同社は四半期ごとに一貫した収益成長を記録する必要があります。 また、高い市場シェア、強力なブランド認知度を持ち、将来の成長機会を追求しています。 たとえば、新製品を市場に導入したり、市場を拡大したりする計画があるかもしれません。 これらの決定は、多くの場合、成長の可能性の増加と株式のリターンの増加につながります。
