株式の購入を検討する際に、非常に多くのファセットを調べて検討する必要があるため、ささいなことを忘れがちです。 ストップロス注文はそれらの小さなことの1つですが、世界を変えることもできます。 ほぼすべての人が何らかの形でこのツールの恩恵を受けることができます。 理由を調べるために読んでください。
ストップロス注文とは何ですか？
ストップロス注文は、株式が特定の価格に達したときに売買するためにブローカーに出される注文です。 ストップロスは、証券会社のポジションに対する投資家の損失を制限するように設計されています。 ストップロス注文を、株式を購入した価格よりも10％低く設定すると、損失が10％に制限されます。 たとえば、Microsoft（Nasdaq：MSFT）を1株あたり20ドルで購入したとします。 株式を購入した直後に、18ドルのストップロス注文を入力します。 株式が18ドルを下回った場合、株式は一般的な市場価格で販売されます。
損失注文戦略の停止
ポジティブとネガ
ストップロス注文の利点は、在庫の毎日のパフォーマンスを監視する必要がないことです。 この便利な機能は、休暇中または長期間在庫を監視できない状況にある場合に特に便利です。
欠点は、株価の短期的な変動がストップ価格をアクティブにする可能性があることです。 重要なことは、ストップロスの割合を選択することです。これにより、在庫が日々変動するのを防ぎながら、可能な限り下振れリスクを防ぎます。 1週間で10％以上変動する履歴がある株式に5％のストップロスを設定することは、最善の戦略ではありません。 ストップロス注文の執行から発生したコミッションでお金を失う可能性が高いでしょう。
ストップを配置するレベルについての厳格なルールはありません。 これは、個人の投資スタイルに完全に依存します。アクティブなトレーダーは5％を使用し、長期投資家は15％以上を選択します。
留意すべきもう1つの点は、ストップ価格に達すると、ストップ注文が成行注文になり、販売価格がストップ価格とは大きく異なる場合があることです。 この事実は、株価が急速に変化する可能性のある動きの速い市場では特に当てはまります。
ストップロス注文の最後の制限は、多くのブローカーがOTC掲示板やペニー株などの特定の証券にストップ注文を出すことを許可しないことです。
重要なポイント
- ほとんどの投資家は、ストップロス注文を実施することで利益を得ることができます。短所は、短期的な価格変動がストップを活性化し、不必要な販売を引き起こす可能性があることです。
損失を防ぐためだけではありません
ストップロス注文は伝統的に損失を防ぐ方法と考えられており、そのため同名です。 ただし、このツールのもう1つの用途は、利益を固定することです。この場合、「トレーリングストップ」と呼ばれることもあります。 ここでは、ストップロス注文は、購入時の価格ではなく、現在の市場価格を下回るパーセンテージレベルで設定されます。 ストップロスの価格は、株価の変動に応じて調整されます。 株が上がった場合、あなたが持っているのは未実現利益であり、売却するまで手元に現金がないことを忘れないでください。 トレーリングストップを使用すると、利益を実現しながら、少なくとも実現キャピタルゲインを保証できます。
上記のマイクロソフトの例を続けて、現在の価格よりも10％低い価格でトレーリングストップ注文を設定すると、1か月以内に株価が30ドルに急騰するとします。 トレーリングストップ注文は、1株当たり27ドルでロックされます（30ドル-（10％x 30ドル）= 27ドル）。 これはあなたが受け取る最悪の価格であるため、たとえ株価が予想外の下落をしたとしても、赤字になることはありません。 もちろん、ストップロス注文は相変わらず成行注文であることに留意してください。それは単に休止状態にあり、トリガー価格に達した場合にのみアクティブ化されるためです。
ストップロス注文の利点
まず、ストップロス注文の利点は、実装に費用がかからないことです。 通常のコミッションは、ストップロス価格に達し、在庫を売却する必要がある場合にのみ請求されます。 あなたはそれを無料の保険証券と考えることができます。
最も重要なことは、ストップロスにより、意思決定が感情的な影響から解放されることです。 人々は株に恋をする傾向があり、株に別のチャンスを与えると、それがやってくると信じています。 これは先送りと遅延の原因になりますが、在庫を与えるとさらに別のチャンスが失われる可能性があります。
どんな種類の投資家であっても、なぜ株を所有するのかを知っておく必要があります。 バリュー投資家の基準は、成長投資家の基準とは異なり、アクティブ投資家とは異なります。 いずれかの戦略が機能する場合がありますが、それは戦略に固執する場合のみです。 これは、あなたが筋金入りのバイアンドホールド投資家である場合、ストップロス注文はほとんど役に立たないことを意味します。
ここでのポイントは、戦略に自信を持ち、計画を遂行することです。 ストップロス注文は、感情で判断を曇らせることなく順調に進むのに役立ちます。
最後に、ストップロス注文は株式市場でお金を稼ぐことを保証するものではないことを認識することが重要です。 インテリジェントな投資決定を行う必要があります。 そうしないと、ストップロスなしで失うのと同じくらい多くのお金を失うことになります。
結論
ストップロス注文はシンプルなツールですが、多くの投資家はそれを使用できません。 過度の損失を防ぐか利益を確保するかに関わらず、ほぼすべての投資スタイルがこの取引から利益を得ることができます。 ストップロスを保険証券と考えてください。それを使用する必要はないことを望みますが、必要な場合に保護があることを知っておくとよいでしょう。
