McGinley Dynamicは、認定市場技術者であり、市場技術者協会の Journal of Technical Analysis の元編集者であるJohn R. McGinleyによって発明された、あまり知られていないが非常に信頼性の高い指標です。 1990年代を通じて移動平均のコンテキスト内で作業し、McGinleyは、市場の速度に関連して自動的に調整される応答性の高いインジケーターを発明しようとしました。 1997年に Journal of Technical Analysis で最初に発表された彼の名を冠したDynamicは、ホイップソーを避けるためにデータを平滑化するフィルターを備えた10日間の単純で指数関数的な移動平均です。
単純移動平均と指数移動平均
単純移動平均（SMA）は、過去の終値を計算し、期間数で割ることにより、価格行動をスムーズにします。 10日間の単純移動平均を計算するには、過去10日間の終値を加算して10で割ります。移動平均が滑らかになるほど、価格への反応が遅くなります。 50日間の移動平均は、10日間の移動平均よりも遅く移動します。 10日間および20日間の移動平均では、価格のボラティリティが発生する場合があり、価格アクションの解釈が難しくなります。 これらの期間中に虚偽のシグナルが発生し、価格が市場をはるかに上回る可能性があるため、損失が発生する可能性があります。
指数移動平均（EMA）は、単純な移動平均よりもはるかに迅速に価格に反応します。 これは、EMAが古いデータではなく最新のデータにより大きな重みを与えるためです。 これは短期の良い指標であり、短期トレンドをキャッチする優れた方法です。トレーダーは単純な移動平均と指数移動平均の両方を同時にエントリーとエグジットに使用する理由です。 それにもかかわらず、それもデータを残す可能性があります。
移動平均の問題
McGinleyの研究では、移動平均には多くの問題があることがわかりました。 そもそも、それらは不適切に適用されていました。 さまざまな期間の移動平均は、さまざまな市場でさまざまな程度で機能します。 たとえば、高速または低速の市場で10日、20日、または50日の移動平均をいつ使用するかをどのように知ることができますか？ 移動平均の適切な長さを選択する問題を解決するために、McGinley Dynamicは、市場の現在の速度に自動的に調整するように構築されました。
McGinleyは、移動平均は取引システムやシグナルジェネレーターではなく、平滑化メカニズムとしてのみ使用されるべきだと考えています。 トレンドのモニターです。 さらに、McGinleyは、価格と移動平均線との間に大きな分離が頻繁に存在するため、移動平均が価格に従うことができないことを発見しました。 彼は、価格をより密接に抱き、価格の分離と鞭を避け、高速または低速の市場で価格を自動的に追跡するインジケーターを発明することにより、これらの問題を排除しようとしました。
マッギンリーダイナミックフォーミュラ
これは彼がMcGinley Dynamicの発明でした。 式は次のとおりです。
。。。 MDi = MDi-1 + k×N×（MDi-1 Close）4Close-MDi-1ここで：MDi =現在のMcGinley DynamicMDi-1 =前のMcGinley DynamicClose =終値k =.6（選択した期間の一定60％N）N =移動平均期間
McGinley Dynamicは移動平均線のように見えますが、実際には価格の平滑化メカニズムであり、どの移動平均よりもはるかに優れたトラッキングを実現しています。 それは、価格の分離、価格の鞭打ちを最小化し、価格をより密接に抱擁します。 そして、それはその公式の要素としてこれを自動的に行います。
計算のために、ダイナミックラインは価格に追従するため、ダウンマーケットではスピードが上がりますが、アップマーケットではゆっくりと動きます。 ダウンマーケットで迅速に販売し、できるだけアップマーケットに乗りたいと考えています。 定数Nは、Dynamicがインデックスまたはストックをどれだけ厳密に追跡するかを決定します。 たとえば、20日間の移動平均をエミュレートする場合は、移動平均の半分、この場合は10のN値を使用します。
ダイナミックラインは、道路の変化する状況に適応できる自動車のステアリングメカニズムのように、高速または低速のあらゆる市場の価格に自動的に追従し、調整されたままになるため、ホイップソーを大幅に回避します。 トレーダーはこれに頼って意思決定を行い、入退場の時間を決めることができます。
ボトムライン
McGinleyは、取引指標としてではなく、市場ツールとして機能するDynamicを発明しました。 しかし、それがツールまたはインジケーターと呼ばれるかどうかにかかわらず、McGinley Dynamicは、40年近くにわたって市場とインジケーターを追跡および研究してきた市場技術者によって発明された非常に魅力的な楽器です。 ダイナミックを作成する際に、McGinleyは、単純な移動平均または指数移動平均よりも生データに対してより応答性の高い技術支援を作成しようとしました。
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